公司代码：688313公司简称：仕佳光子

河南仕佳光子科技股份有限公司

2025年年度报告

重要提示

一、本公司董事会及董事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

二、公司上市时未盈利且尚未实现盈利

□是√否

三、重大风险提示公司已在本报告中详细阐述公司在经营过程中可能面临的各种风险及应对措施，敬请查阅本报告“第三节管理层讨论与分析”之“四、风险因素”。

四、公司全体董事出席董事会会议。

五、致同会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

六、公司负责人葛海泉、主管会计工作负责人赵艳涛及会计机构负责人（会计主管人员）赵艳涛声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

七、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

公司拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利

3.00元（含税），不送红股，不进行资本公积转增。

截至2025年12月31日，公司总股本451,986,328股，以此计算预计派发现金红利总额为人民币135,595,898.40元（含税）。本年度公司现金分红总额占合并报表实现归属于上市公司股东净利润的比例为36.43%。

公司上述利润分配方案已经公司第四届董事会第十一次会议审议通过，尚需提交公司2025年年度股东会审议。母公司存在未弥补亏损

□适用√不适用

八、是否存在公司治理特殊安排等重要事项

□适用√不适用

九、前瞻性陈述的风险声明

√适用□不适用

本报告所涉及公司未来发展计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质性承诺，提请投资者注意投资风险。

十、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况否

十一、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况否

十二、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性否

十三、其他

□适用√不适用

目录

第一节释义 ...... 5

第二节公司简介和主要财务指标 ...... 7

第三节管理层讨论与分析 ...... 12

第四节公司治理、环境和社会 ...... 43

第五节重要事项 ...... 64

第六节股份变动及股东情况 ...... 84

第七节债券相关情况 ...... 90

第八节财务报告 ...... 90

第一节释义

一、释义在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：

第二节公司简介和主要财务指标

一、公司基本情况

二、联系人和联系方式

三、信息披露及备置地点

四、公司股票/存托凭证简况

(一)公司股票简况

√适用□不适用

(二)公司存托凭证简况

□适用√不适用

五、其他相关资料

六、近三年主要会计数据和财务指标(一)主要会计数据

单位：元币种：人民币

(二)主要财务指标

报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明

√适用□不适用

1、营业收入增长原因：受人工智能发展驱动，数通市场快速增长，公司适应市场需求，产品竞争优势凸显，客户认可度提高。光芯片和器件、室内光缆、线缆高分子材料的产品订单较上年同期实现不同程度增长。

2、归属于上市公司股东的净利润、扣除非经常性损益后的净利润增长的原因：主要系营业收入同比增加，持续提高运营管控能力，加强降本增效工作，提高产品良率，产品竞争力增强，盈利能力提高。报告期内，公司根据《企业会计准则》和公司计提资产减值的有关制度，基于谨慎性原则，对相关资产进行减值测试后，对部分资产计提适当的减值准备，对公司本期业绩产生影响。公司出口业务主要以美元结算，报告期内美元兑人民币汇率波动，对本期业绩增长带来一定程度的负向影响。

3、经营活动产生的现金流量净额较上年同期增长190.59%，主要系上年同期金额低影响。经营活动产生的现金流量净额与净利润相差大，主要系：为满足产品订单需求的库存备货增加；营业收入增长快，销售商品部分账期未到。

七、境内外会计准则下会计数据差异

(一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况

□适用√不适用(二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况

□适用√不适用

(三)境内外会计准则差异的说明：

□适用√不适用

八、2025年分季度主要财务数据

单位：元币种：人民币

2025年营业收入各季度环比增长。公司第四季度营业收入产品结构变动以及对存货跌价准备、应收账款坏账准备等均进行了更为审慎的判断，归属于上市公司股东的净利润和归属于上市公司股东的扣除非经常性损益较前三季度下降。经营活动产生的现金流量净额随收入增长和应收账款管理、生产经营备货等因素波动。季度数据与已披露定期报告数据差异说明

□适用√不适用

九、非经常性损益项目和金额

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。

□适用√不适用

十、存在股权激励、员工持股计划的公司可选择披露扣除股份支付影响后的净利润

□适用√不适用

十一、非企业会计准则财务指标情况

□适用√不适用

十二、采用公允价值计量的项目

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

十三、因国家秘密、商业秘密等原因的信息暂缓、豁免情况说明

□适用√不适用

第三节管理层讨论与分析

一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式、行业情况说明

(一)主要业务、主要产品或服务情况

公司主营产品包括：PLC、AWG、OSW、VOA等无源芯片系列产品；AWG、MT-FA、FAU等无源光组件系列产品；AWG、WDM、VMUX等无源智能模块系列产品；FP、DFB、EML等有源激光器芯片系列产品；1-3456芯室内软光缆系列产品；MPO、MMC等高速连接跳线系列产品；高分子线缆材料等系列产品。主营产品广泛应用于海内外的电信、数通市场及光学传感领域。

·符合GB,Telcordia,IEC,TIA/EIA标准·极大提高系统传输性能和布线质量·连接头安装方案选择灵活(LC,SC,FC,ST,CS,SN等)

·数据中心网络·局域网和广域网·电信运营商·有线电视网络·监控系统·医疗设备·航空航天·科研领域·工业生产·海底光缆通信·光纤测试设备·AI智能多芯束连接跳线

新增重要非主营业务情况

□适用√不适用(二)主要经营模式

1、销售模式公司设立有营销中心，汇集各事业部产品线的产品，进行统一的市场推广规划与业务布局，针对不同的市场区域及应用领域，提供精准营销服务。营销中心组建有多支业务开发团队，负责不同的业务领域，构建了覆盖国内外主流客户群体的专业化营销网络。营销中心还下设市场管理部，负责业务全流程维护与管理，为各业务团队提供商务、技术及交付等全方位支撑。

公司的营销模式主要以直销为主，在直接对接目标客户开展销售业务的同时，依托公司“无源+有源”光芯片及器件、光纤连接跳线、室内光缆、线缆高分子材料的产业协同与技术开发优势，积极拓展定制化开发业务。此外，公司主办及参与行业展会、峰会、论坛及产品发布会，牵头或参与行业标准的起草与修订，持续提升品牌影响力与行业地位，为公司高质量稳健发展提供持续动力。

2、生产模式

公司采用垂直一体化IDM运营模式，覆盖芯片设计、晶圆制造、芯片加工、封装测试的全流程工艺，可实现设计与制造环节高效协同，有利于公司率先开展前沿新技术研发与产业化推广。公司根据市场需求与不同产品的生产周期，采用提前储备、专项专线、以销定产三种生产服务模式：一、提前储备模式：适用于生产周期长、规格固定的成熟量产型产品。如：公司PLC芯片、AWG芯片、VOA芯片、FP激光器芯片、DFB激光器芯片等芯片类产品，公司依托高效生产管理体系，根据市场趋势及客户订单情况提前制定生产计划，合理安排生产储备，保障稳定供应。

二、专项专线模式：适用于市场紧急需求或技术迭代快的新产品。如：硅光用高功率CWDFB激光器芯片、激光雷达用激光器芯片、气体传感用甲烷检测激光器芯片、卫星通信芯片等产品，公司与客户建立深度战略合作关系，保持高效紧密沟通，成立专项小组规划专线快速响应客户需求，及时满足多样化、个性化应用场景。三、以销定产模式：适用于客户的定制类产品。如：定制芯片、室内光缆、光纤连接跳线、高分子线缆材料等定制化程度较高的产品，公司常备有基础原材料，在获取客户订单后，严格按照订单要求组织生产，通过高质量交付提升客户的满意度。

3、采购模式

公司设立供应管理部，在公司整体质量管理体系下构建了严谨的供应管理流程和制度。供应管理部下设物资管理组，专门负责供应商的认证与管理，公司组建有专业评审小组，对新进供应商的产能规模、技术实力、行业信誉等进行综合评审，初审通过后再进行样品验证，验证合格的供应商经质量管理部复审及分管领导审批后，授予供应商代码并纳入《合格供应商目录》，后续在供货过程中若出现严重不良问题还将触发退出机制，经过评审小组认定后及时淘汰出局。从而实现供应商准入到退出的全流程闭环管理。公司通过透明的公开招标方式保证采购物料的质优价廉，通过销售预测分析、VMI协议等方法实现科学的库存管理，全面保障物资供应的稳定可靠。

4、研发模式

公司以市场需求为导向，凭借技术开发实力与产业化技术，结合产品结构与行业特点，持续开展现有产品优化升级与新产品研发方向布局。公司构建权责清晰、跨部门高效协同的研发管理体系。根据项目规模，由公司研发管理部或各事业部研发项目经理牵头成立专项项目组，研发、工程、营销、质量、供应及生产等部门协同联动，并依托PLM数字化研发管理系统，实现研发全流程IT化的标准管控。同时，公司除自主研发、与终端客户联合开发外，还与国内主流科研机构在关键核心技术上开展深度合作，持续深化产学研的协同创新，不断提升公司的核心竞争力。(三)所处行业情况

1、行业的发展阶段、基本特点、主要技术门槛

（1）行业的发展阶段、基本特点

随着AI大模型和算力需求的爆发，市场对光通信相关产品的需求快速增长。数据中心互联从100G/200G向400G/800G/1.6T快速升级，800G/1.6T已成为主流并实现快速增长，更高速率的CPO封装形式已进入小批量部署阶段；全球光纤接入网千兆普及率大幅提升，并已经开启万兆时代。未来，光芯片及器件、光纤光缆将迎来新一轮的发展机遇。

1）数通市场

全球数通市场正处于AI算力需求驱动的技术与架构双重变革期，高速光模块迭代周期持续缩短，800G规模化商用、1.6T快速上量、3.2T前瞻布局成为行业主线，硅光、LPO、NPO、CPO等新技术路线并行，推动了网络带宽与传输效率持续提升。AI大模型训练与推理成为数通市场核心增长引擎，算力网络与数据中心互联（DCI）需求持续爆发，网络从基础连接功能升级为算力调度与生产要素，算网融合深度不断加强。根据Bloomberg数据，2026年Meta、谷歌、亚马逊和微软等四家美国公司的合计资本开支预计达6300-6700亿美元，同比增长约70%。2026年中国算力基建投入达到5000亿元人民币水平。围绕算力建设的光模块、光器件等继续呈现出快速增长的趋势。同时，受益于AI算力数据中心的快速建设，超大容量、超长距离传输技术及波分复用技术得到广泛应用，光纤传输系统容量显著提升，超大芯数、小尺寸、高阻燃、高可靠的光缆及光纤连接跳线产品的市场需求呈现高速增长态势。

行业层面，自主可控与国产替代进程加快，产业链垂直整合趋势显著，行业竞争焦点进一步集中于核心技术创新能力与规模化交付能力。

2）电信市场

光通信行业在长期技术积累基础上迎来重大突破与变革，在电信网络中的支撑作用日益凸显，呈现高速率、集成化、智能化发展趋势，有力推动通信设备及元器件行业持续升级。全球电信市场在5G-A规模化商用、6G前瞻研发、AI全域赋能及算网融合的多重驱动下，行业由传统连接服务提供商加速向数字基础设施综合服务商转型。未来几年，移动通信技术将有序迭代，5G独立组网全面普及，5G-A在上行带宽、广连接与实时感知等方面实现量级提升，有力支撑工业互联网、车联网等新兴场景落地；6G研发同步推进，聚焦空天地海一体化与通感算智融合，预计2030年前后进入试点部署阶段，2G/3G网络加速退网，网络资源持续向新一代技术集中。

我国光通信网络已进入“千兆普及，万兆启航”新阶段，朝着超大带宽、超低时延、智能化方向加速演进。算网深度融合成为行业主线，网络功能从基础连接向算力调度升级，全光底座向400G/800G演进，智算中心与边缘节点广泛布局，算力服务逐步成为运营商新的增长引擎。AI技术全面融入网络规划、运维与运营全流程，推动自智网络建设与运营效率持续提升，同时AI流量爆发式增长亦反向驱动网络带宽与算力需求升级。空天地一体化网络加速构建，低轨卫星与地面通信深度融合，实现全域无缝覆盖，进一步拓展应急通信与物联网覆盖边界。与此同时，电

信市场的投资方向也正在发生结构性调整，运营商资本性支出逐步向核心网云化、边缘计算及OpenRAN迁移，推动电信网络向开放化、云原生、智能化方向持续演进。

3）传感市场当前全球传感器市场已完成传统普及期（2010年以前）与规模化成长期（2010-2020年），全面进入智能升级与结构重塑期（2021-2030年）。这一阶段以AI赋能、MEMS工艺成熟、多传感融合为标志，产品从单一物理量检测向智能感知、本地决策演进，应用从消费电子向工业互联网、智能汽车、人形机器人、低空经济等高端领域渗透，行业由规模扩张转向技术壁垒与价值提升驱动的高质量发展阶段。传感器作为数字经济的“神经末梢”与万物互联的核心采集端，已被纳入关键战略基础产业地位；在物联网新基建行动计划全面实施的背景下，行业迎来规模化爆发与高质量升级的双重机遇，全球与中国市场均进入高速增长通道。当前，AI算法与边缘计算技术正深度嵌入传感器产品，推动传感器从传统“数据采集工具”向“智能决策单元”升级，未来感存算一体化将成为中高端传感器的标配，推动行业价值持续提升。

根据FortuneBusinessInsights数据，预计传感器市场到2032年复合年增长率为8.3%。赛迪顾问预测，预计到2026年，中国传感器市场规模将达到5,547.2亿元，其中气体传感与激光雷达的需求也在不断增加。未来传感器市场将在技术创新、场景拓展、政策扶持与国产化替代的多重驱动下，持续保持高速增长态势，智能化、微型化、高端化、国产化将成为贯穿行业发展的核心主线，推动传感器产业向更高质量、更具竞争力的方向迈进。

（2）行业的主要技术门槛

光芯片处于光通信产业链上游核心位置，技术门槛高、工艺流程复杂，具有研发周期长、资金投入大、投资风险高等特点，形成了较高的行业进入壁垒，占据着产业链的价值制高点。光芯片的研发生产涉及半导体材料、半导体物理、量子力学、固体物理学、材料学、激光原理与技术等诸多学科，需要综合掌握外延生长、微纳加工、封装测试、可靠性验证等多领域技术工艺，并加以整合集成，属于技术密集型行业。随着信息传输需求的持续攀升，光芯片朝着更高功率、更快速率、光电集成等方向演进；新产品、新应用的不断涌现，对光芯片的制造与封装工艺提出更高要求。同时，光芯片差别化应用领域的快速拓展，激光雷达、气体传感、生物监测、环境监测等跨领域的产品需求，对光芯片的设计对接、应用适配可靠性提出极高标准，相关产品导入周期较长，上述因素共同构成了本行业对新进入者的较高的技术壁垒。

AI算力爆发驱动光通信行业进入高速迭代周期，800G/1.6T高速产品快速上量，CPO共封装光学与硅光技术重构产业链，推动光组件从分立器件向高密度光引擎、FAU等集成化形态演进。光组件正从“配套零件”升级为AI算力的“核心瓶颈”，向更高密度、更低功耗、更集成化、更靠近芯片的方向发展。其中MT-FA（多芯光纤阵列）与FAU（光纤阵列单元）是400G/800G/1.6T高速光模块的核心无源/半有源组件，是光通信里的“精密钟表制造”，其行业技术门槛集中于亚微米级精密制造、工艺稳定性与良率控制。光组件的头部效应显著，整体呈现出高速化、集成化、近芯片化、国产化四大宏观趋势。

室内光缆及光纤连接器跳线因应用场景广泛，不同场景对应的技术标准差异较大，产品种类繁多。为保障产品品质，需对生产全流程进行有效监管。行业经验积累欠缺、生产工艺不完善以及对技术指标理解不到位等，均可能导致产品不良。同时，产品到正式量产需要经过研发、试制、型式试验等一系列过程，不仅需要储备充足的专业人才，还需具备深厚的工艺技术积淀；而产品工艺技术的迭代创新，更离不开强大的研发实力作为支撑。尤其是当前为满足数据中心高密度布线需求，需要开发更大芯数、更高密度的高可靠性光缆，这就要求企业在核心技术、原材料选型、生产工艺等方面持续加大投入，并严格遵循行业相关标准规范，进一步提升了行业进入门槛。

线缆高分子材料（低烟无卤阻燃聚烯烃材料）的核心技术，集中体现在原材料甄选、配方设计、工艺优化等环节的不断创新和迭代升级。该类材料卓越的阻燃和低烟无卤环保特性，使其成为防火及耐火线缆领域的首选材料，不同使用场景和多种性能的平衡导致其对产品配方设计提出更高要求。目前，低烟无卤阻燃聚烯烃材料已广泛应用于光通信线缆、汽车线缆、储能线缆、UL电子线缆、船用线缆、光伏及风能发电用线缆、控制线缆、建筑布电线、电力电缆等多个细分领域，市场应用前景广阔，同时也对材料的性能稳定性与适配性提出了更高挑战。

2、公司所处的行业地位分析及其变化情况

公司聚焦光通信行业，打造光芯片及器件、室内光缆、线缆高分子材料三大核心业务板块，构建了覆盖芯片设计、晶圆制造、封装测试到终端产品的IDM全流程业务体系，形成了“无源+

有源”双芯片平台的独特优势，具备全产业链协同优势与核心技术壁垒，行业地位稳固且持续提升。

（1）行业竞争格局光芯片是光通信产业链上游核心环节。目前全球光芯片市场呈现“国际领先、国内追赶”的竞争态势，部分发达国家企业凭借长期技术积累，在光芯片领域仍处于领先地位，主导高端市场。国内光芯片企业追赶速度较快，在中低速率光芯片市场已形成明显优势，国产化率处于较高水平，成功实现规模化替代；但在高端光芯片领域，国内企业在研发突破、量产能力及核心指标上，与国际先进水平仍存在一定差距，高端市场仍有较大国产替代空间，随着国内企业技术持续提升、市场地位不断巩固，核心竞争力将进一步增强。需求端来看，全球新一代通信网络基础设施部署持续推进，人工智能、5G/6G移动通信、千兆万兆光纤网络、骨干网、IPv6、移动物联网、卫星通信网络等领域的建设与升级，叠加数据中心持续扩容发展，将持续带动光芯片市场需求增长，为国内光芯片企业实现技术突破、扩大市场份额提供了广阔机遇。

1）无源产品PLC、AWG、VOA、OSW芯片是光纤接入、数据/算力中心、骨干网及城域网建设的高端核心产品。其晶圆厂主要分布在中国、美国、欧洲、日本、韩国，中国晶圆厂生产产能及市场份额在逐年增加，成为全球PLC光分路器及AWG主要生产地。

随着数据中心向800G、1.6T高速升级，硅光技术广泛应用，核心芯片国产化进程持续加快，进一步带动配套无源光器件的高速发展，AWG、MT-FA、FAU组件、MPO/MMC器件的竞争核心已转向产品性能、规模化交付及成本控制。在光纤接入网的建设中，千兆入户及光纤到房间（FTTR）进入大批量铺设阶段，并逐渐向万兆网络迈进，核心的均分光分路器及非均分光分路器模块向规模化、低成本化发展。全球光分路器封装仍然集中在我国，且国产芯片占据主要份额，随着国内市场需求的减少，未来光分路器产品将重点向海外市场拓展。400G骨干网的建设将会一定程度上拉动AWG、WDM、VMUX、OCM等智能模块的需求。

2）有源产品

当前，全球光通信产业加速向高速率、高密度方向迭代。我国光芯片企业在10G及以下中低速领域已形成规模化竞争优势，国产化率超65%（数据引用自工信部《中国光电子器件技术路线图》）。在高速EML芯片领域，国内主流厂商已能提供100G、200GEML原型样品供客户验证评估。同时，针对光交换、光计算等算力应用的硅光需求日益受到业界关注，其中外置高功率的连续波分布反馈激光器CWDFB光源是硅光实现完整功能的关键配套芯片，国内主流厂商已形成从75毫瓦到上千毫瓦的完整产品矩阵。受益于算力中心建设持续提速，高速EML芯片与硅光配套CWDFB光源市场需求保持快速增长，为国内有源光芯片企业带来广阔发展空间。

（2）行业地位

1）无源产品

公司拥有PLC、AWG、OSW、VOA等无源芯片系列产品；AWG、MT-FA、FAU等无源光组件系列产品；AWG、WDM、VMUX等无源智能模块系列产品的自主开发及制造能力。

公司DWDMAWG产品已成功导入国内外主流设备商供应链并实现规模化量产。特别是在骨干及城域网200G、400G、800G相干通信应用中，公司的60通道100GHzAWG、40通道150GHzAWG、17通道300GHzAWG、64通道75GHzAWG和光计算用8通道200GHzAWG芯片及模块已实现批量出货，有力支撑国内外系统设备商的需求，DWDMAWG模块的供应能力持续增强。

公司VOA芯片系列器件与模块、OSW芯片系列产品、MEMS器件及模块、WDM器件及模块、VMUX模块等系列产品，也已逐步被系统集成商采用并实现批量出货。

公司CWDMAWG和LANWDMAWG组件已广泛应用于全球主流光模块企业，在100G至800G高速光模块的器件供应中占据主要地位，800G/1.6T光模块用MT-FA产品部分已批量应用，部分处于客户验证和推广阶段。应用于CPO的高通道FAU产品已实现小批量出货。

公司的MPO、MMC等高速连接跳线系列产品已通过全球主要布线厂商认证，成为其合格供应商并已实现大批量出货，预计未来需求前景广阔。

2）有源产品

针对DFB激光器芯片，公司已建立了包含外延生长、光栅制作、条形刻蚀、端面镀膜、划片裂片、特性测试、封装筛选和芯片老化的完整工艺线，经过持续研发投入和工艺优化，成为国内

少数掌握MQW有源区设计、MOCVD外延、电子束光栅、芯片加工、耦合封装的全产业链DFB激光器芯片生产企业。

公司DFB激光器芯片在接入网实现稳定批量供货，是接入网领域的重要芯片供应商。公司数据中心硅光用连续波激光CWDFB光源及器件已实现小批量供货。公司EML原型样品开发工作已逐步完成，正在客户验证中。公司通过IATF16949管理体系认证，激光雷达配套的光源已实现小批量供货。公司气体传感领域产品已实现批量出货，并进一步拓展市场，行业地位持续提升。3）室内光缆产品公司作为国内最早专业从事室内光缆研发、生产和推广的企业之一，在室内光缆的设计、开发和生产方面拥有丰富的人才和经验积累，并积极参与行业标准的制定。在数据中心设备互联光缆、射频拉远光缆、引入光缆等细分产品上保持良好市场销售，近年来持续加大数据算力中心用光缆的投入，业绩持续增长。同时，室内光缆业务与公司的光芯片及器件、线缆材料业务形成了有效的协同效应，产业链整合优势有助于提升产品整体竞争力和成本控制能力。

4）线缆高分子材料产品公司依托“多元化”产品布局面向未来市场，近年来公司采用“一体两翼”市场策略，以汽车线缆高分子材料为主体，光缆用材料及UL电子线缆材料协同发展。

在汽车线缆高分子材料领域，公司持续深耕，研发出一系列在行业内技术领先的产品并投放市场，新能源高压线缆、低压线缆、充电桩线缆、储能线缆等领域用材料在国内处于一定的领先地位；在光缆领域，尤其在当前互联网、大数据、云计算、人工智能的前瞻性应用场景，与客户积极配合，进行新品开发与产品迭代，保持产品特色和先进性；在UL电子线方面，公司持续保持与该领域头部企业的紧密合作，产品系列进一步夯实。

3、报告期内新技术、新产业、新业态、新模式的发展情况和未来发展趋势

（1）光模块速率持续跃升，推动光通信产业升级

2026年1.6T光模块开启规模化商用元年，成为AI数据中心、骨干网核心配置；2027-2028年3.2T光模块进入预研与小规模试点，单通道速率向400G演进，光传输系统单纤容量持续提升，推动光通信产业向更高速率、更高集成度方向持续升级。

（2）技术路线融合，光通信技术迭代升级

当前光通信行业技术路线融合趋势显著，硅光、CPO、NPO、LPO等多种技术路线互补共生，共同推动行业向高速率、低功耗、高集成方向迭代。其中，硅光技术已进入规模化应用阶段，行业渗透率超50%，正加速向超大规模集成演进；CPO技术逐步进入规模化商用阶段，凭借光电共封装的架构优势，大幅降低功耗、提升带宽密度；NPO介于传统可插拔模块与CPO之间的折中方案，让光引擎更靠近芯片，既降功耗又保灵活；LPO技术通过去除冗余DSP芯片、优化电路设计，有效降低光模块功耗，同时可使光模块总成本下降，优化数据中心能耗结构、降低运营成本。

（3）AI技术驱动有源产品高速化演进，国产替代加速

以ChatGPT、Deepseek、豆包、千问等为代表的通用大模型和开源大模型等AI技术的突破，推动了算力基础设施升级，光芯片作为核心器件需求大增。国内厂商在高速EML、CWDFB激光器芯片领域的突破，正逐步打破国外技术垄断。光通信芯片市场预计在未来数年内保持较高复合增长率。在数据中心建设推动下，国内厂商在25G/50GDFB、100G/200GEML激光器芯片领域的突破将加速国产替代进程。

（4）5G向6G过渡，光通信技术持续迭代

5G-Advanced通过射频改进和AI赋能提升网络性能，为6G奠定基础。6G峰值速率、时延、流量密度、连接数密度、移动性、频谱效率和定位能力等方面均有大幅提升。随着5G-A/6G对带宽、时延、容量、连接密度的要求持续提升，光通信作为承载网络的核心技术，将持续受益于通信代际演进带来的基础设施升级需求。

（5）数据中心光缆和光纤连接器需求激增

在AI算力需求的强劲驱动下，数据中心相关市场爆发式增长。AI大模型训练需要万卡级GPU集群协同工作，导致数据中心内部网络架构极度密集，单机柜的光纤消耗量是传统机房的5-10倍，

带动大芯数、高密度光缆及光纤连接器跳线需求高速增长。与此同时，传统电信市场面临一定挑战，光缆市场呈现显著的结构性分化特征。

（6）产业发展带动线缆材料市场繁荣数字信息行业中信息基础设施升级、行业融合赋能（面向算力与AI、智能化与功能集成）带来线缆需求持续扩张，不仅是规模的增长及应用场景的深化，更是技术、质量、绿色和全球竞争力的全面升级。政府持续加大对新能源汽车产业的政策扶持，新能源汽车及充电基础设施产业蓬勃发展，已跃升为我国支柱产业之一，市场保有量快速提升，并加速向智能化、网联化迈进。线缆材料行业在数字信息与新能源等产业的带动下，具有较好的市场前景。

（7）激光雷达、卫星通信与气体传感等新场景兴起在激光雷达领域，固态化与芯片化技术突破推动成本下探，应用场景从自动驾驶向车路协同、工业机器人及消费电子等多个领域延伸。在卫星通信领域，受益于低轨星座建设加速，手机直连卫星、物联网广域覆盖等新业态加速落地，根据中国信通院研究报告，我国卫星互联网产业规模年复合增长率超30%。气体传感在智慧城市、工业安全监测领域形成刚需，微型化与AI算法融合催生智能健康监测等新场景，MarketsandMarkets数据显示，全球气体传感器市场持续增长。

二、经营情况讨论与分析

（一）报告期内主要经营业绩和说明2025年度公司实现营业收入212,912.48万元，同比增长98.15%；实现归属于上市公司股东的净利润37,222.85万元，同比增长473.25%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润37,089.75万元，同比增长670.45%；经营活动产生的现金流量净额7,455.63万元，同比增长190.59%；报告期末，公司总资产242,882.51万元，较报告期初增长36.29%；归属于上市公司股东的所有者权益154,890.15万元，较报告期初增长29.23%。

报告期内，公司的主营业务持续保持光芯片及器件、室内光缆和线缆高分子材料三类业务。主营业务收入209,814.88万元，占比98.55%，其他业务收入3,097.60万元，占比1.45%。2025年度光芯片及器件产品收入159,101.97万元，同比增长162.39%；室内光缆产品收入25,573.94万元，同比增长16.91%；线缆高分子材料产品收入25,138.97万元，同比增长8.65%。

报告期内，公司境外收入112,186.90万元，同比增长300.34%，占2025年总收入比为52.69%。

（二）报告期内主要研发进展

报告期内，公司高度重视研发工作，创新动力不断增强，重点突破高端无源芯片、有源芯片等方面的核心技术，研发投入13,272.78万元，研发投入全部费用化，研发投入占营业收入6.23%，研发费用率处于行业较高水平。

1、报告期内，在无源产品方面，主要研发进展：

（1）数通市场

1）应用于400G和800G光模块的CWDM/LANWDMAWG组件大批量出货；

2）开发出适用于1.6T光模块用的AWG芯片及组件，实现小批量出货；

3）开发出应用于800G/1.6T光模块的MT-FA产品，实现批量出货；

4）开发出应用于800G/1.6T网络的多芯数高密度光缆连接器（MMC/SN-MT），实现批量出货；

5）开发出应用于AI光计算的8通道200GHzAWG芯片及组件，实现小批量出货；

6）开发出应用于CPO的高通道FAU产品，实现小批量出货；

7）开发出1728/3456芯超大芯数的多芯跳线，实现小批量出货；

8）高密度光纤连接器MMC产品通过USConec认证；

9）高密度光纤连接器SN-MT产品通过SENKO认证。

（2）电信市场

1）开发出应用于400G/800G骨干网的17通道300GHzAWG、64通道75GHz、32/40通道150GHz、48/60通道100GHz超大带宽AWG芯片及模块，实现批量出货；

2）开发出高折射率差、小尺寸、宽带宽TAWG/AAWG芯片及模块，实现小批量出货；

3）开发出24通道VOA阵列芯片，实现24/48通道MZI-VOA器件国产化及SOI硅光方案40/48/60通道VMUX模块，实现批量出货；

4）开发出MEMS1x8/1x16光开关、可调滤波器OTF，实现小批量出货；5）开发出定制化WDM/OADM模块，实现小批量出货；6）开发出1x10、1x17非均分芯片及模块，实现小批量出货；7）开发出传感类应用EDFA光放大器模块，实现小批量出货；8）开发出DWDM波分系统用OCM/OPM光性能监测模块样品；9）开发出POF智能光分路器模块，光指纹分路器模块，实现小批量出货。

2、报告期内，在有源产品方面，主要研发进展：

（1）数通与电信市场1）开发出数据中心用O波段CWDM-4的100GEML激光器，正在客户送样验证中；2）开发出数据中心用硅光配套非控温100mWCWDFB激光器与商温400mWCWDFB激光器，实现小批量出货；3）开发出面向数据中心和人工智能算力高功率（>900mW）MOPA激光器；4）开发出千兆接入网用10G1577nmEML激光器；5）开发出万兆接入网用50G1342nmEML+SOA激光器及25G1286nmDFB激光器。

（2）激光雷达与传感市场1）开发出可调谐DBR激光芯片与器件，送样验证；2）开发出测风雷达用大功率窄线宽芯片与器件，实现小批量出货；3）开发出甲烷传感家用报警器芯片及器件，实现小批量出货；4）开发出应用于光声光谱技术多波长集成器件，实现小批量出货；5）开发出OTDR用高功率激光器芯片及器件，实现批量出货。

3、报告期内，在室内光缆产品方面，主要研发进展：

1）开发出多款大芯数数据算力中心用单元式光缆，并取得UL/CPR认证，部分型号实现批量出货；

2）开发出应用于数据算力中心LSZH等级的微束结构的144F-1728F光缆；

3）单双芯螺旋铠装光缆取得OFCP认证，实现小批量出货。

4、报告期内，在线缆高分子材料产品方面，主要研发进展：

1）开发出应用于数据中心高阻燃光缆的聚氯乙烯护套材料，制成的小芯数光缆通过ULOFNP阻燃等级认证，实现批量出货;

2）开发出应用于汽车125℃热塑性薄壁低卤阻燃聚丙烯绝缘材料，实现批量出货；

3）开发出应用于储能系统125℃辐照交联低烟无卤高阻燃线缆的专用材料，实现批量出货；

4）开发出应用于数据中心MPO光缆的特种热塑性低烟无卤聚烯烃护套材料，实现批量出货。非企业会计准则财务指标的变动情况分析及展望

□适用√不适用

三、报告期内核心竞争力分析(一)核心竞争力分析

√适用□不适用

公司持续保持对光芯片及器件的高强度研发投入，不断强化技术创新、掌握自主芯片的核心技术。经过多年的研发和产业化积累，针对光通信行业核心的芯片环节，公司系统建立了覆盖芯片设计、晶圆制造、芯片加工、封装测试的IDM全流程业务体系，围绕光芯片领域打造了在光通信行业的核心竞争力。

1、持续高水平的研发投入，积累了芯片产业化技术研发优势

公司持续加大研发投入，围绕光芯片等核心领域构建了完备的无源与有源工艺平台。依托专业研发团队的长期技术积累与持续创新，公司成功推出多款具备市场竞争力的光芯片产品，形成了丰富的专利储备与成熟的产业化能力。截至报告期末，公司已累计取得各类知识产权300项，先后荣获国家科学技术进步二等奖、制造业单项冠军企业等荣誉，并被认定为河南省优秀博士后科研工作站、河南省高精密光芯片生产智能工厂，芯片产业化与技术研发水平位居行业前列。

2、以芯片为核心的产品结构优势

公司保持对光芯片及器件的持续研发投入，努力打造自主芯片的核心能力，并围绕光芯片进行横向拓展和纵向延伸：在横向拓展方面，公司从单一PLC光分路器芯片突破至系列无源芯片（AWG芯片、VOA芯片、OSW芯片）、有源芯片（DFB激光器芯片、高功率CWDFB激光器芯片、EML激光器芯片）等，未来向“无源+有源”的光电集成方向演进，紧跟行业发展趋势；在纵向延伸方面，公司以晶圆、芯片为基础，通过封装工艺技术的不断提升，由芯片逐步向器件、传输智能模块领域延伸。

3、客户资源优势

随着公司技术水平的提升以及产品线布局的丰富，公司的客户结构不断优化。借助自主芯片核心能力构建的技术实力，不断加大新产品的市场开拓力度；借助芯片到器件的全流程IDM模式，以更快的响应速度和更好的服务，为优质客户提供更多更具价值的产品，伴随客户共同发展迭代。

公司定位大客户战略，不断加强与主流模块企业及设备商、综合布线商的业务合作，并通过AWG芯片及器件、DFB激光器芯片、硅光用高功率CWDFB激光器、光纤连接器跳线、大芯数光缆等新产品逐步开拓新客户；公司持续加大对国内外市场的推广力度，报告期内陆续开拓了多家国际知名客户，提升了公司在国内外市场的影响力，积累了优质的客户资源，为公司发展打下了良好的基础。

4、产学研结合的技术团队优势

公司高度重视人才培养和研发队伍的建设，不断吸引优秀人才加入公司以壮大自主研发实力。公司已构建起由博士、硕士等各类人才组成的400余人的研发队伍，具有完整的光通信、半导体领域的人才储备，关键人员均毕业于国内外知名高校及科研院所；涵盖光学、物理电子学、微电子与固体电子学、电磁场与微波技术、通信与信息系统等多个学科的人才储备，可以完整支撑公司在光/电/热方面的仿真设计、工艺实现、测试验证，完整支撑公司的研发、生产。研发团队还包括多名长期深耕光通信领域的专家学者，对行业的发展现状、技术路线、未来趋势有着深刻的了解，保障公司有清晰的发展目标。公司秉承合作共赢的团队精神和利益共享的激励政策，实现了公司核心团队的稳定。

(二)报告期内发生的导致公司核心竞争力受到严重影响的事件、影响分析及应对措施

□适用√不适用

(三)核心技术与研发进展

1、核心技术及其先进性以及报告期内的变化情况

公司自成立以来，高度重视人才体系搭建和研发团队建设，始终强调科技研发自主创新，着力培养视野广阔、技术过硬的研发团队，目前已建成由博士、硕士等各类人才组成的400余人的研发队伍，将自主研发内化为公司不断发展的驱动力。公司针对行业和市场发展动态，逐步探索并明确研发方向及产品演进路线，建立健全研发体系和研发管理制度，加强对研发组织管理和过程管理，不断强化芯片设计、晶圆制造、芯片加工及封装测试等工艺积累，科研实力持续增强，科研成果管理更加规范，在光芯片领域的核心能力建设不断突破新高度。

截至2025年12月31日，公司已累计取得各类知识产权300项，其中发明专利60项，实用新型专利191项，外观设计专利17项，软件著作权22项，商标10项。国家科学技术奖项获奖情况

□适用√不适用国家级专精特新“小巨人”企业、制造业“单项冠军”认定情况

√适用□不适用

2、报告期内获得的研发成果

报告期内，新增申请知识产权37项，其中发明专利15项，实用新型专利19项，外观设计专利1项，软件著作权2项；新增获得授权知识产权38项，其中发明专利6项，实用新型专利26项，外观设计专利4项，软件著作权2项。

截止报告期末，累计获得各类知识产权300项，其中发明专利60项，实用新型专利191项，外观设计专利17项，软件著作权22项，商标10项。报告期内获得的知识产权列表

3、研发投入情况表

单位：元币种：人民币

研发投入总额较上年发生重大变化的原因

□适用√不适用研发投入资本化的比重大幅变动的原因及其合理性说明

□适用√不适用

4、在研项目情况

√适用□不适用

单位：元

应用于激光雷达，通信、传感、医美、JMRH领域，高端应用的特种光缆、智能传输缆、传能光缆、

水下光缆等

情况说明无

5、研发人员情况

单位：万元币种：人民币

研发人员学历结构

研发人员构成发生重大变化的原因及对公司未来发展的影响

□适用√不适用

6、其他说明

□适用√不适用

四、风险因素

(一)尚未盈利的风险

□适用√不适用

(二)业绩大幅下滑或亏损的风险

□适用√不适用

(三)核心竞争力风险

√适用□不适用

1、技术升级迭代风险公司经过多年的持续研发投入，在无源芯片、有源芯片领域，围绕芯片设计、晶圆制造、芯片加工、封装测试等各业务环节形成了一系列技术积累。同时，公司借助在室内光缆领域多年的业务积累，持续整合在“光纤连接器跳线—室内光缆—线缆高分子材料”方面的产业协同能力和技术优势。随着全球光通信技术的不断演进，技术产品迭代加速、应用领域不断拓展已成为行业发展趋势。当前光通信行业正经历从分立式器件向光电集成（如CPO、NPO、硅光）的技术范式

转变。若公司未能及时把握这一技术方向并完成产品布局，可能在下一代技术竞争中丧失现有优势。并且若公司不能继续保持充足的研发投入，或者在关键技术上未能持续创新，亦或新产品技术指标无法达到预期，则面临核心技术竞争力降低的风险，可能在市场竞争中处于劣势，面临市场份额降低的情况。

2、研发失败风险光通信行业属于技术密集型、资本密集型行业，具有研发投入高、研发周期长、研发风险大的特点。公司研发的新产品，在下游客户的产品导入和认证过程中，需要通过多项认证周期较长、标准较为严格的测试。若公司未能准确把握下游行业客户的应用需求，未能正确理解行业及相关核心技术的发展趋势，无法在新产品、新工艺等领域取得持续进步，可能导致公司产品研发失败，或因稳定性差、应用难度大、成本高昂、与下游客户需求不匹配等因素，导致公司新产品无法顺利通过下游客户的产品导入和认证，会对公司的经营业绩造成不利影响。

3、关键技术人才流失风险在国内光通信行业，关键技术人才较为短缺。为提高技术团队的稳定性，公司构建了科学合理的薪酬体系，向技术团队提供了富有竞争力的薪酬和福利待遇。同时，公司计划在合适时机推出股权激励，以进一步增强技术团队的稳定性。但随着光通信行业的持续发展，人才竞争将不断加剧，若公司的关键技术人才大量流失，将对公司技术研发和经营业绩造成不利影响。

(四)经营风险

√适用□不适用

1、市场竞争加剧风险公司主要产品价格受到市场需求情况、行业竞争态势等因素影响。公司产品处于光通信产业链上游，其需求直接受到下游电信市场和数通市场发展态势的影响。此外，近年来，国内光通信行业呈现出较快的发展态势，随着国际企业与国内新进入者不断增加，公司面临行业竞争加剧的风险。综上，若下游市场发展未达预期，通信、云计算等终端市场需求下降，数据流量需求下滑、应用场景不成熟等因素导致5G建设、数据中心建设推迟，或者竞争对手采用低价竞争等策略激化市场竞争态势，有可能导致公司产品价格出现大幅下降的情形，并最终造成公司盈利能力下降。

2、产品质量控制的风险公司重视产品质量管理，制定了严格的质量控制计划，运用质量保证策略和质量工具，在产品生产周期内进行全流程在线监控，建立了覆盖原材料采购、产品生产、产品出入库的全过程质量控制体系，并通过了ISO9001、ISO14001、ISO45001、IATF16949管理体系认证。由于光通信产品，尤其是光芯片生产工艺相对复杂，若因某一环节的工艺异常而导致产品出现质量问题，将会对公司品牌形象、市场拓展、经营业绩产生不利影响。

3、国际贸易政策变动风险当前全球贸易保护主义与地缘政治博弈加剧，光通信行业面临显著的国际贸易政策变动风险。公司部分产品直接或间接出口至美国的业务及通过东南亚工厂间接出口均面临关税上升的压力。公司正积极评估和优化全球供应链布局，以对冲潜在风险。

(五)财务风险

□适用√不适用

(六)行业风险

√适用□不适用

1、行业周期性波动及宏观下滑风险光通信行业具有显著的资本开支驱动型周期特征，与全球宏观经济走势、运营商及云厂商资本开支节奏、技术迭代周期高度相关。若全球经济复苏不及预期、高利率环境压制数据中心等基础设施建设，或下游客户进入库存调整、资本开支阶段性收缩，将导致行业需求增速放缓、产品价格承压、产能利用率下降。同时，行业技术升级与产能扩张节奏错配可能加剧供需失衡，引发周期性波动与市场竞争加剧，进而对公司订单、营收规模、毛利率及整体经营业绩产生不利影响。

2、技术迭代与行业竞争加剧风险

随着硅光、CPO等新技术加速落地，光通信行业正从分立式器件向光电集成方向演进。若公司未能准确把握技术发展趋势，在高速EML芯片、硅光配套CWDFB激光器、CPO用无源器件等前沿领域研发进度落后于竞争对手，或研发方向与下游主流客户需求出现偏差，可能导致产品竞争力下降，错失市场机遇。同时，国内光芯片行业快速发展，新进入者不断涌现，部分成熟产品市场竞争日趋激烈，可能对公司产品价格和毛利率造成下行压力。

(七)宏观环境风险

√适用□不适用

1、行业周期性波动及宏观下滑风险

光通信行业与全球及国内宏观经济景气度密切相关。若企业及个人用户对数据流量、云计算、AI算力的需求增长可能不及预期，进而影响运营商、云厂商的资本开支计划，对公司所处行业及下游市场需求带来不利影响。

2、国际政治经济风险

当前国际政治经济形势复杂多变，国际贸易政策不确定性增强。主要经济体针对光纤光缆、光模块等核心产品频繁发起反倾销、反补贴调查及加征关税，叠加出口管制、技术壁垒与供应链本地化要求持续升级，可能导致公司海外市场准入受限、运营成本上升、订单交付延迟及市场份额波动。针对上述风险，公司已加快推进泰国子公司产能建设与运营，积极优化全球供应链布局，以化解贸易政策变动带来的潜在冲击。

(八)存托凭证相关风险

□适用√不适用

(九)其他重大风险

□适用√不适用

五、报告期内主要经营情况

2025年度公司实现营业收入212,912.48万元，同比增长98.15%；实现归属于上市公司股东的净利润37,222.85万元，同比增长473.25%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润37,089.75万元，同比增长670.45%。

(一)主营业务分析

1、利润表及现金流量表相关科目变动分析表

单位：元币种：人民币

营业收入变动原因说明：受人工智能发展驱动，数通市场快速增长，公司适应市场需求，产品竞争优势凸显，客户认可度提高。光芯片及器件、室内光缆、线缆高分子材料的产品订单较上年同期实现不同程度增长。

营业成本变动原因说明：随营业收入增长而增长。销售费用变动原因说明：随营业收入增长，职工薪酬和业务经费增长。管理费用变动原因说明：主要为职工薪酬增加和中介机构服务费的增加。财务费用变动原因说明：因银行借款利息支出的增加、利息收入减少及外币汇率波动影响。研发费用变动原因说明：持续研发投入，职工薪酬、研发领料等增加。经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：本期净利润增加影响。投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：对河南泓淇光电子产业基金合伙企业（有限合伙）出资。筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：为满足企业生产经营及战略发展，取得借款收到的现金增加。本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明

□适用√不适用

2、收入和成本分析

√适用□不适用

(1).主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况

单位：元币种：人民币

主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况的说明

1.光芯片及器件、室内光缆和线缆高分子材料，营业收入和毛利率均有不同程度的增长，主要系：受人工智能发展驱动，数通市场快速增长，公司适应市场需求，产品竞争优势凸显，客户认可度提高。光芯片及器件、室内光缆、线缆高分子材料的产品订单较上年同期实现不同程度增长。公司持续提高运营管控能力，加强降本增效工作，提高产品良率，产品竞争力增强，盈利能力提高。

2.报告期内境外收入较去年同比增长300.34%，主要系：数通市场需求以境外客户为主。

(2).产销量情况分析表

√适用□不适用

产销量情况说明

光芯片及器件、室内光缆库存上升，主要是光纤连接器等产品备货需求。线缆材料主要是增加高毛利率产品，产量与销量下降，但收入呈增长趋势。

(3).重大采购合同、重大销售合同的履行情况

□适用√不适用

(4).成本分析表

单位：元币种：人民币

成本分析其他情况说明

公司主营业务成本由直接材料、直接人工和制造费用构成。随着销售收入规模增加，直接材料、直接人工、制造费用增加。室内光缆生产量和自用量均大幅提高，销售产品所分配人工及制费降低。

(5).报告期主要子公司股权变动导致合并范围变化

√适用□不适用见“第八节财务报告”之“九、合并范围的变更”。

(6).公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况

□适用√不适用

(7).主要销售客户及主要供应商情况A.公司主要销售客户情况

√适用□不适用前五名客户销售额118,832.89万元，占年度销售总额55.81%；其中前五名客户销售额中关联方销售额0万元，占年度销售总额0%。公司前五名客户

√适用□不适用

单位：万元币种：人民币

报告期内向单个客户的销售比例超过总额的50%、前5名客户中存在新增客户的或严重依赖于少数客户的情形

□适用√不适用报告期内公司贸易业务收入占营业收入比例超过10%的贸易业务前五名销售客户

□适用√不适用B.公司主要供应商情况

√适用□不适用前五名供应商采购额58,018.90万元，占年度采购总额44.78%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额0万元，占年度采购总额0%。公司前五名供应商

√适用□不适用

单位：万元币种：人民币

报告期内向单个供应商的采购比例超过总额的50%、前5名供应商中存在新增供应商的或严重依赖于少数供应商的情形

□适用√不适用报告期内公司贸易业务收入占营业收入比例超过10%的贸易业务前五名供应商

□适用√不适用C.报告期内公司存在贸易业务收入

□适用√不适用

3、费用

√适用□不适用见本节利润表及现金流量表相关科目变动分析表。

4、现金流

√适用□不适用见本节利润表及现金流量表相关科目变动分析表。

(二)非主营业务导致利润重大变化的说明

□适用√不适用

(三)资产、负债情况分析

√适用□不适用

1、资产及负债状况

单位：元币种：人民币

其他说明公司尚未盈利的成因及对公司的影响

□适用√不适用

2、境外资产情况

√适用□不适用

(1).资产规模其中：境外资产291,172,332.16（单位：元币种：人民币），占总资产的比例为11.99%。

(2).境外资产占比较高的相关说明

□适用√不适用

3、截至报告期末主要资产受限情况

√适用□不适用详见“第八节财务报告/七、合并财务报表项目注释/31所有权或使用权受到限资产”。

4、其他说明

□适用√不适用

(四)行业经营性信息分析

√适用□不适用详见“第三节管理层讨论与分析/一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式、行业情况说明”。

(五)投资状况分析对外股权投资总体分析

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

1、重大的股权投资

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

2、重大的非股权投资

□适用√不适用

3、以公允价值计量的金融资产

√适用□不适用详见“第二节公司简介和主要财务指标/十二、采用公允价值计量的项目”。证券投资情况

□适用√不适用衍生品投资情况

□适用√不适用

4、私募股权投资基金投资情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

其他说明无

5、报告期内重大资产重组整合的具体进展情况

√适用□不适用截至报告期末，由于发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易事宜涉及的尽调、审计、评估等工作尚未完成，相关各方尚需就本次交易的交易方案、交易价格、业绩承诺等关键事项进行进一步沟通，公司无法在规定期限内发出召开股东会的通知。公司及相关各方将尽快推进本次交易涉及的各项工作，进一步协商交易方案和细节，待相关工作完成后，公司将再次召开董事会审议本次交易的相关事项并披露本次交易的相关文件，并以该次董事会决议公告日作为发行股份的定价基准日。

独立董事意见无

(六)重大资产和股权出售

□适用√不适用

(七)主要控股参股公司分析

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

报告期内子公司主要财务数据如下：

单位：元币种：人民币

主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况

√适用□不适用详见上表明细报告期内取得和处置子公司的情况

√适用□不适用

其他说明

□适用√不适用

(八)公司控制的结构化主体情况

□适用√不适用

六、公司关于公司未来发展的讨论与分析

(一)行业格局和趋势

√适用□不适用

报告期内行业格局和趋势详见“第三节管理层讨论与分析/一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式、行业情况说明/（三）所处行业情况/3、报告期内新技术、新产业、新业态、新模式的发展情况和未来发展趋势”。

(二)公司发展战略

√适用□不适用

公司秉持“赋能网络，智创未来”的企业使命，致力成为全球领先的光芯片与器件解决方案提供商。

公司将依托长期在光芯片领域的创新研发和产业化优势，坚持以自主开发光芯片为核心，从“无源+有源”逐步走向光电集成，通过对光芯片、光器件、光纤连接器跳线、室内光缆等系列产品的持续研发投入和横向、纵向的产业布局，提高公司的综合竞争力，推动公司的快速健康发展。

1、市场战略

公司坚持国内深耕与海外拓展并举，构建稳健的全球市场格局，依托覆盖中国、美国、新加坡、泰国的全球化的生产及销售网络，在与现有客户保持深度合作的基础上自主开发或共同开发新产品，积极抵御行业周期与贸易政策风险。公司积极推进海外市场拓展，持续完善海外客户服务与技术支持体系，优化集团资源配置，不断提升公司整体市场竞争力与全球化运营能力。未来，公司将继续深化海外市场布局，积极拓展国内外新市场的新需求，通过有源和无源双技术平台的协同优势，为客户提供优质的光芯片及器件产品的解决方案。

2、产品战略

公司结合国内外光通信和数据中心、AI及新领域（传感、激光雷达等）的产业发展趋势，重点聚焦价值型产品的创新升级，优化产品结构，持续提升高端产品营收占比，增强产品盈利能力与抗周期能力。在AI算力需求驱动下，800G/1.6T光模块已成为数据中心市场主流产品，公司紧跟这一趋势，已开发出适用于1.6T光模块的AWG芯片及组件并小批量出货，应用于800G/1.6T光模块的MT-FA产品已实现批量出货。在硅光领域，CWDFB激光器芯片已完成部分客户验证并实现小批量交付，正积极推进产能规划与生产线部署。同时，公司将通过持续的材料研发、工艺优化、自动化升级等常态创新工作，快速提升公司产品在性能、良率、成本及质量方面的综合竞争力，为公司持续高质量增长提供坚实保障。

3、人才战略

以人为本，以贡献者优先，是公司的核心价值观。公司坚持人才强企战略，持续加快核心技术和管理人才的引进，配套建立科学的人才激励、晋升和培养机制。报告期内，公司研发人员队伍426人，其中博士15人、硕士48人，涵盖光学、物理学、材料学、微电子与固体电子学等多个学科领域，培育一批深耕光芯片领域的核心技术人才与业务骨干。未来，公司将进一步鼓励骨干员工参与公司的产品技术创新和运营管理创新，通过共同奋斗创造和获取发展成果，携手打造事业共同体，持续提高优秀人才对公司的认同感和归属感。

(三)经营计划

√适用□不适用

公司将重点贯彻“调结构、降成本、保增长、重结果”的经营战略，以产品与市场结构调整、高效率低成本竞争优势打造、营收与利润高质量双增长等重点工作为核心，持续提升公司的技术创新能力、经营管理能力和业务拓展能力。

1、市场营销

基于公司战略目标，现阶段的营销工作要坚定落实“聚焦目标市场、聚焦重点客户、聚焦核心产品”的市场策略。报告期内，公司紧抓AI算力需求激增带来的市场机遇，光芯片、光组件、高速光纤连接跳线、超大芯数室内光缆等核心产品的营收均实现大幅增长。未来，公司将继续扩

编并提升营销团队的业务能力，通过深度合作不断增强与客户的粘度。在存量业务持续增长的同时，加大国内外新市场、新领域的挖掘开发力度，通过增量业务驱动公司经营业绩迈上新台阶。

2、产品研发依托公司“无源+有源”IDM双技术平台，持续跟踪全球电信、数通、传感市场的技术演进与市场趋势，坚持以市场需求驱动研发创新。在无源领域重点推进1.6T光模块用AWG芯片及组件的客户验证与量产导入，以及CPO应用的大通道保偏器件、耐高温FAU器件的产业化；在有源领域，加快CWDFB激光器芯片的客户验证进程，推进EML激光器芯片的产品定型与送样验证；在光分路器、AWG组件、MT-FA、FAU、传送智能模块、高速高密光纤连接器跳线、多芯微簇型光缆等产品上持续保持成本、质量、规模的竞争优势，通过不断的技术创新和产品迭代，构建可持续增长的价值型产品体系。

3、运营管理以市场需求为导向，优化产品匹配度，持续完善产品线总经理负责制，建立覆盖研发、生产全流程的良率专项提升与激励机制，通过优化订单结构、提升低毛利产品运营效率等方式改善盈利表现。未来，公司各产品线将进一步加强运营效率和成本管控能力的提升，全面增强公司的综合市场竞争力。

4、人力资源围绕公司未来三年战略规划，持续完善人才“引、用、育、留”全生命周期管理体系，为战略落地提供坚实的人才支撑。在外部人才引进方面，利用多种渠道和灵活的待遇组合加大专家型研发、市场人才的引进力度；在内部人才培养方面，通过增加内培外训的频次、采用“老帮新”“师带徒”培养机制、以及晋升发展通道的完善，营造出全员学习的热情。在长效激励方面，结合业务发展需要，公司将择机适时推出股权激励计划，以进一步激发核心骨干的积极性和创造力，构建完整的人才培养发展体系，为公司快速健康发展做好人才的培养和储备。

5、投资与全球化公司紧扣光通信行业发展主线，坚持内生式增长与外延式发展相结合，深化产业布局。在产能全球化方面，稳步推进鹤壁、泰国等地的扩产项目，针对高速光芯片及器件、光纤连接器跳线、室内光缆等业务实现产能弹性调整，保障本地化交付与服务；在产业整合方面，持续关注并积极寻找符合公司战略的优质行业标的，通过产业投资与并购重组，进一步完善产业链布局，巩固并提升公司的行业影响力与市场地位。

上述仅为公司2026年经营计划的前瞻性陈述，不构成公司对投资者的任何承诺，也不代表公司对2026年度的盈利预测，能否实现取决于市场状况变化等诸多因素，存在不确定性，投资者对此应当保持足够的风险意识。

(四)其他

□适用√不适用

第四节公司治理、环境和社会

一、公司治理相关情况说明

√适用□不适用

公司根据《公司法》《证券法》《上市公司治理准则》等相关法律法规、规范性文件及《公司章程》的要求，建立健全并严格执行公司内部控制制度，强化信息披露工作，不断完善公司股东会、董事会等公司治理结构，切实维护公司及全体股东利益。公司治理与法律、行政法规和中国证监会关于上市公司治理的规定是否存在重大差异；如有重大差异，应当说明原因

□适用√不适用

二、公司控股股东、实际控制人在保证公司资产、人员、财务、机构、业务等方面独立性的具体措施，以及影响公司独立性而采取的解决方案、工作进度及后续工作计划

√适用□不适用

自公司成立至2025年10月16日，公司实际控制人葛海泉先生同时担任公司董事长、总经理。公司根据《公司法》《公司章程》及相关监管规定，合理划分董事会与总经理职权，严格落实分岗分责要求：董事会依法行使重大经营、对外投资等决策职权，坚持集体决策；董事长负责主持股东会会议、召集和主持董事会会议、督促决议执行；总经理在授权范围内开展日常经营管理工作。职权界定清晰，履职规范，不存在越权履职、违规决策等情形。

2025年10月16日，为专注履行董事长职责，集中精力统筹公司长期战略规划与可持续发展方向，葛海泉先生申请辞去公司总经理职务。公司依照法定程序，聘任原副总经理吕克进先生为公司总经理。本次董事长与总经理分设，系公司进一步完善治理结构、明晰权责分工、提升治理规范化水平的重要举措，有利于促进公司持续健康发展。

为保障上市公司独立性，维护上市公司及全体股东的合法权益，公司已严格落实人员、资产、财务、机构、业务等方面的独立性要求。公司董事会由三分之一以上独立董事组成，下设审计委员会由独立董事担任召集人，负责对财务信息、内部控制及关联交易等事项进行监督。切实防范利益冲突，进一步保障公司独立规范运作，切实维护全体股东的合法权益。

后续，公司将持续遵守相关法律法规及监管规则，开展独立性自查，及时排查并整改潜在问题，不断优化治理机制、完善内部控制体系，切实保障公司独立规范运作，维护全体股东合法权益。控股股东、实际控制人及其控制的其他单位从事与公司相同或者相近业务的情况，以及同业竞争或者同业竞争情况发生较大变化对公司的影响、已采取的解决措施、解决进展以及后续解决计划

□适用√不适用控股股东、实际控制人及其控制的其他单位从事对公司构成重大不利影响的同业竞争情况

□适用√不适用

三、表决权差异安排在报告期内的实施和变化情况

□适用√不适用

四、红筹架构公司治理情况

□适用√不适用

/

五、董事和高级管理人员的情况(一)现任及报告期内离任董事、高级管理人员和核心技术人员持股变动及薪酬情况

√适用□不适用

单位：股

/

姓名

/

其它情况说明

√适用□不适用截至本报告批准报出日，公司核心技术人员情况发生如下变动：

周天红先生（原公司高级工程师）因个人原因，于2026年3月辞去职务，不再担任公司任何职务。其变动不会对公司核心技术团队的稳定性和研发工作的持续性造成重大不利影响。公司已通过内部培养、外部引进等方式，完成了相关工作的平稳交接与补充。

(二)现任及报告期内离任董事和高级管理人员的任职情况

1、在股东单位任职情况

√适用□不适用

2、在其他单位任职情况

√适用□不适用

(三)董事、高级管理人员和核心技术人员薪酬情况

√适用□不适用

单位：万元币种：人民币

(四)公司董事、高级管理人员和核心技术人员变动情况

√适用□不适用

(五)近三年受证券监管机构处罚的情况说明

□适用√不适用(六)其他

□适用√不适用

六、董事履行职责情况

(一)董事参加董事会和股东会的情况

注：公司于2025年5月12日召开2024年年度股东大会，根据《关于新〈公司法〉配套制度规则实施相关过渡期安排》等规定要求，完成取消监事会及聘任职工代表董事相关工作，选举张可先生为职工代表董事。为确保兼任高级管理人员的董事与职工代表董事合计人数不超过公司董事总数的二分之一，符合《上市公司章程指引》关于董事会组成的监管要求，赵艳涛先生申请辞去公司第四届董事会董事职务。连续两次未亲自出席董事会会议的说明

□适用√不适用

(二)董事对公司有关事项提出异议的情况

□适用√不适用

(三)其他

□适用√不适用

七、董事会下设专门委员会情况

√适用□不适用

(一)董事会下设专门委员会成员情况

(二)报告期内审计委员会召开6次会议

1、审议《关于公司2024年度内部审计工作总结的议案》

2、审议《关于公司2025年度内部审计工作计划的议案》

(三)报告期内提名及薪酬委员会召开2次会议

(四)报告期内战略与投资委员会召开4次会议

(五)存在异议事项的具体情况

□适用√不适用

八、审计委员会发现公司存在风险的说明

□适用√不适用审计委员会对报告期内的监督事项无异议。

九、报告期末母公司和主要子公司的员工情况

(一)员工情况

(二)薪酬政策

√适用□不适用

公司的薪酬总则：公司坚持以战略为导向，构建了“价值创造、价值评价、价值分配”三位一体的良性循环激励机制。通过科学的薪酬管理体系，持续激发员工创造力，为公司高质量发展提供坚实的人才保障。薪酬分配基本原则：1、业绩贡献优先，兼顾公平、可持续发展；2、在薪酬分配上坚定不移向价值奋斗者和稀缺专业人才倾斜，构建科学的绩效评价和薪酬分配体系；3、合理管控固定成本占比，强化弹性激励，完善多样化奖励机制，确保薪酬兼具内部公平性与外部竞争力。

公司建立了以岗位价值为基础的薪酬绩效分配体系：以责定岗，依据责任确定岗位序列；以岗定级，通过任职资格评估确定岗位职级；人岗匹配，结合员工岗位绩效结果和内外部薪酬水平对标，确定具体人员薪酬水平；易岗易薪，落实岗变薪变，实现薪酬分配与岗位变动的科学匹配。

通过以上薪资制度的实施与落地，公司薪酬管理与职级晋升体系得到进一步完善，以固定薪酬与短期激励、中长期激励相结合的全面薪酬回报体系持续优化，最大限度地激发团队活力与效能，以卓越业绩支撑了公司战略目标的实现。

(三)培训计划

√适用□不适用

公司立足战略发展需要，构建了系统化、多层次的人才培训与发展体系。依据各序列岗位任职要求、知识技能需求及员工职业发展通道，结合业务痛点与能力短板，持续完善人才培育机制，为公司高质量发展提供可持续的人才供给。每年基于人才盘点结果及经营管理需求，制定年度员工培训计划。通过“在岗实战赋能”与“专项知识导入”相结合的双轨培养模式，全面提升员工专业技能与综合素养，助力员工与企业共同成长。

以实战为核心，通过多元化历练方式提升核心人才任职能力：导师辅导，为核心人才配备资深导师，提供一对一定向指导，加速经验传承与能力沉淀；项目历练，鼓励员工参与公司重点项目，在解决实际问题中积累经验、锤炼专业能力；轮岗发展，有序推进跨部门轮岗交流，拓宽员工业务视野，培养系统思维与协同能力。

专项培训学习计划以知识导入为支撑，构建多维度学习平台:内部培训，由公司内部专家及管理人员担任讲师，开展针对性专业技能课程，沉淀组织智慧；委外培训，针对前沿技术及专业深度需求，选送员工参与外部权威机构培训课程，引入先进理念与方法；自我学习，倡导自主学习，为员工提供必要的学习资源与平台支持，鼓励持续提升与自我驱动。

通过上述体系的系统推进，公司持续打造学习型组织，以人才成长驱动业务创新，以能力提升支撑战略落地。(四)劳务外包情况

√适用□不适用

十、利润分配或资本公积金转增预案(一)现金分红政策的制定、执行或调整情况

√适用□不适用

公司于2019年9月17日召开的2019年第二次临时股东大会审议通过了《公司章程（草案）》《关于公司首次公开发行股票并上市后三年内分红回报规划的议案》（以下简称“《分红回报规划》”），并在公司股票在科创板上市之日起生效。具体利润分配政策如下：

一、分红政策

1、利润分配原则公司本着重视对投资者的合理投资回报，同时兼顾公司资金需求及持续发展的原则，建立对投资者持续、稳定、科学的回报机制，保持利润分配政策的连续性和稳定性。同时关注股东的要求和意愿与公司资金需求以及持续发展的平衡。制定具体分红方案时，应综合考虑各项外部融资来源的资金成本和公司现金流量情况，确定合理的现金分红比例，降低公司的财务风险。

2、利润分配内容

（1）利润分配形式公司采取现金、股票、现金与股票相结合的方式分配股利。在具备现金分红条件下，应当优先采用现金分红进行利润分配。在有条件的情况下，公司可以进行中期利润分配。

（2）利润分配的期间间隔①在公司当年盈利且累计未分配利润为正数（按母公司报表口径）的前提下，公司每年度至少进行一次利润分配。

②公司可以进行中期现金分红。公司董事会可以根据公司当期的盈利规模、现金流状况、发展阶段及资金需求状况，提议公司进行中期分红。

（3）利润分配的条件

①公司现金分红的具体条件和比例如下：

A.公司该年度实现的可供分配利润（即公司弥补亏损、提取公积金等后所余的税后利润）为正值（按母公司报表口径）；

B.公司累计可供分配利润为正值（按母公司报表口径）；

C.审计机构对公司的该年度财务报告出具标准无保留意见的审计报告；

D.公司资金充裕，盈利水平和现金流量能够持续经营和长期发展；

E.公司无重大投资计划或重大资金支出；

F.无公司股东大会批准的可以不进行现金分红的其他重大特殊情况。若满足上述A项至E项条件，公司应进行现金分红；在足额提取盈余公积金后，每年以现金方式分配的利润应不少于当年实现的可分配利润的10%（按合并报表口径）。

未全部满足上述A项至E项条件，但公司认为有必要时，也可进行现金分红。

②各期现金分红最低比例如下：

A.公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在各期利润分配中所占比例最低应达到80%；

B.公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在各期利润分配中所占比例最低应达到40%；

C.公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在各期利润分配中所占比例最低应达到20%；

公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照第C项规定处理。

“重大资金支出”是指公司未来12个月内拟对外投资、收购资产、购买设备或者研发支出等资本性支出累计支出达到或者超过公司最近一期经审计净资产的5%以上，募集资金投资项目除外。

③发放股票股利的具体条件如下：

在公司经营状况良好，且董事会认为公司每股收益、股票价格与公司股本规模、股本结构不匹配时，公司可以在满足上述现金分红比例的前提下，同时采取发放股票股利的方式分配利润。公司在确定以股票方式分配利润的具体金额时，应当充分考虑以股票方式分配利润后的总股本是否与公司目前的经营规模、盈利增长速度相适应，并考虑对未来债权融资成本的影响，以确保利润分配方案符合全体股东的整体利益和长远利益。

二、公司2025年度利润分配方案

公司拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利

3.00元（含税），不送红股，不进行资本公积转增。

截至2025年12月31日，公司总股本451,986,328股，以此计算预计派发现金红利总额为人民币135,595,898.40元（含税）。本年度公司现金分红总额占合并报表实现归属于上市公司股东净利润的比例为36.43%。

另外，为进一步增强投资者信心、切实提高股东的投资回报，结合公司实际情况，公司于2025年12月23日将存放于回购专用证券账户中的6,816,000股全部予以注销并减少注册资本。现金分红和回购并注销金额合计233,857,399.00元，占本年度归属于上市公司股东净利润的比例62.83%。

公司上述利润分配方案已经公司第四届独立董事第八次专门会议、第四届审计委员会第十一次会议以及第四届董事会第十一次会议审议通过，尚需公司2025年年度股东会审议。

(二)现金分红政策的专项说明

√适用□不适用

(三)报告期内盈利且母公司可供股东分配利润为正，但未提出现金利润分配方案预案的，公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划

□适用√不适用(四)本报告期利润分配及资本公积金转增股本预案

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

(五)最近三个会计年度现金分红情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

十一、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响

(一)股权激励总体情况

□适用√不适用

(二)相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的

□适用√不适用其他说明

□适用√不适用员工持股计划情况

□适用√不适用其他激励措施

□适用√不适用

(三)董事、高级管理人员和核心技术人员报告期内被授予的股权激励情况

1、股票期权

□适用√不适用

2、第一类限制性股票

□适用√不适用

3、第二类限制性股票

□适用√不适用

(四)报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况

√适用□不适用

公司董事会下设提名及薪酬委员会，负责制定公司高级管理人员的考核标准并进行考核，公司根据实际情况不断完善长期激励机制，促使高级管理人员更加勤勉尽责地履行各类职责。

十二、报告期内的内部控制制度建设及实施情况

√适用□不适用

公司按照企业内部控制规范体系和相关规则要求开展内控评价工作，公司现有内控制度能够为公司经营管理、资产安全、财务报告及其相关信息的真实和公允性提供合理的保证。报告期内未发现财务报告及非财务报告存在重大、重要缺陷的情况。下一年度公司将结合发展战略和外部经营环境变化，结合公司所在行业发展态势持续修订、完善各项内部控制管理制度，并保持内部

控制体系持续有效运行，进一步推行精细化管控，加强内部控制执行情况的监督检查，持续优化各项业务流程和内控环境，为公司经济效益、战略目标的实现提供合理保障，促进公司健康和高质量发展。报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明

□适用√不适用

十三、报告期内对子公司的管理控制情况

√适用□不适用

报告期内，公司通过经营管理、人事管理、财务管理、重大事项报告和审议、审计和监督等方面，对子公司进行管理和约束，确保各子公司规范、健康发展。公司不断健全内控体系，有效保证了子公司经营管理合法合规、资产安全、财务报告及相关信息真实完整，达到了内部控制预期目标，保障了公司及全体股东的利益。对子公司的管理控制存在异常的风险提示

□适用√不适用

十四、内部控制审计报告的相关情况说明

√适用□不适用

详见公司于2026年4月18日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《河南仕佳光子科技股份有限公司2025年度内部控制审计报告》是否披露内部控制审计报告：是内部控制审计报告意见类型：标准的无保留意见报告期或上年度是否被出具内部控制非标准审计意见

□是√否

十五、上市公司治理专项行动自查问题整改情况不适用

十六、董事会有关ESG情况的声明

公司在专注研发创新的同时，积极推进ESG相关工作并积极融入公司日常管理中，通过了ISO14001、ISO45001管理体系认证。在环境保护方面，公司设置了安环部门，配备安全与环境管理专职管理人员，制定了《环境保护责任制度》《环境保护管理制度》《突发环境事件应急预案》等环保管理制度，确保公司环境管理体系的有效运行和环境管理的持续改善。公司通过处理废气废水、减少能源使用和消耗，达到减少资源浪费的目标；在公司治理方面，公司建立并持续完善现代企业治理结构，依据《公司法》《证券法》等相关法律法规制定了符合上市公司治理规范性要求的《股东会议事规则》《董事会议事规则》等制度，不断完善股东会、董事会和管理层的运行机制。同时真实、准确、完整、及时、公平地履行信息披露义务，充分保障投资者知情权，积极参加业绩说明会等活动，增强公司透明度，确保投资者对公司经营发展情况的持续了解；在社会责任履行方面，公司始终秉持责任担当，积极投身公益慈善事业。一方面，联动鹤壁地方政府及相关部门，助力辖区优秀学子成长，以实际行动支持教育公益；另一方面，境外子公司积极融入当地发展，主动履行属地社会责任，联合泰国地方政府开展公益帮扶，关心支持当地青少年成长，以实际行动传递企业温度，展现负责任的中国跨国企业形象。

十七、ESG整体工作成果

□适用√不适用

十八、纳入环境信息依法披露企业名单的上市公司及其主要子公司的环境信息情况

□适用√不适用其他说明

□适用√不适用

十九、社会责任工作情况

(一)主营业务社会贡献与行业关键指标公司主营产品中的PLC光分路器芯片系列产品、AWG芯片系列产品、DFB激光器芯片系列产品属于光芯片，光芯片处于产业链的核心地位，技术要求高，工艺流程复杂，存在研发周期长、投入大、风险高等特点，具有较高的进入壁垒，占据产业链价值制高点。近年来，国内高端核心光电子芯片面临国外技术与供应制约，对我国光通信关键芯片供应链带来了严峻挑战，高度依赖进口的现状已经对我国光通信产业链自主安全构成重大风险，光芯片自主可控的战略意义愈发凸显。公司立足“无源+有源”IDM工艺平台，具备从芯片设计、晶圆制造、芯片加工、封装测试的自主全产业链流程能力，在实现国产自主可控进程中持续贡献力量。截至报告期末，公司累计获得各类知识产权300项，其中发明专利60项，覆盖了光芯片设计、制造工艺、封装测试等核心环节，有力支撑了国内光通信产业链的安全自主可控。

(二)推动科技创新情况

公司坚持高强度研发投入，持续推动科技创新，保障公司的核心竞争力。通过制定研发项目管理体系和相关规章制度，全面提高研发效率。公司与高校、科研机构联合申请国家级/省部级科研项目（如国家重点研发计划、河南省重大科技专项等），实现产学研协同创新，加速科技成果转化。

公司始终紧跟行业发展前沿，致力于推动光通信领域技术迭代与产业升级，以自主创新助力我国光通信产业高质量发展。报告期内，公司在多个关键技术领域取得重要突破：在传统光通信领域，核心产品DFB芯片累计出货量突破上亿颗，充分展现公司深厚的技术积淀与规模化量产能力；研发团队依托专业技术积累，持续优化芯片设计与制造工艺，显著提升EML器件关键性能指标，原型样品开发已基本完成，具备客户送样验证条件。在硅光领域，公司积极布局硅光CW（连续波）大功率光源技术研发，成功实现高效功率输出，数据中心用硅光CWDFB激光器芯片及器件已实现小批量供货，产品矩阵覆盖75毫瓦到上千毫瓦。在无源器件领域，公司4通道AWG器件已进入国内众多头部光模块厂商供应链，市场出货量位居国内前列；800G/1.6TMT-FA产品部分实现批量应用，部分处于客户验证与市场推广阶段。应用于CPO的高通道FAU产品已实现小批量出货。

公司高度重视创新平台建设，依托先进的无源与有源晶圆工艺平台，借助河南省光子集成芯片中试基地、河南省光电芯片与集成重点实验室、博士后科研工作站、河南省光电子技术院士工作站、河南省企业技术中心等高端创新载体，打造国内领先的半导体光电子工艺平台，实现芯片设计、晶圆制造、封装测试全流程自主可控。公司与国内外多所知名高校及科研机构建立长期稳定合作关系，深入开展产学研协同攻关，推动科技成果转化与创新人才培养，充分整合外部优质科研资源，持续提升自主创新能力与核心技术水平。

(三)遵守科技伦理情况

公司始终将科研诚信与科技伦理视为创新发展的重要基石，设立科技伦理管理机构。首要职责为制定科技伦理制度与详细工作计划，为公司科技活动提供制度保障与行动指引。公司深刻认知科技伦理意义，将其全面融入企业治理核心，通过制定明晰的科技伦理准则与规范，确保科技创新活动契合道德及法律要求。从项目立项、研发到生产各环节，严格遵循科技伦理原则，全面评估与管控潜在的科技伦理风险，防患未然。公司构建完善的科技伦理审查机制，对重大科技项目严格审查，保障项目推进不会危害社会稳定、生态环境及人类健康。在产品研发与生产中，秉持绿色环保、可持续发展理念，积极降低环境影响，凭借持续创新，为社会提供高效、节能、环

保的光通信方案，有力推动行业绿色发展。公司积极开展科技伦理研究与广泛教育宣传工作，并定期向本单位汇报进展，促进内部信息流通与经验共享。制定《科技伦理管理办法》，明确数据安全、隐私保护、实验规范等伦理要求，为科研人员提供行为准则。设立科技伦理审查委员会，针对前沿研发项目进行风险评估与合规审查。建立科研人员职业道德培训机制，定期开展科技伦理与合规培训，提升人员素养与合规意识。同时，设立创新激励机制，保障研发人员知识产权收益，杜绝学术不端行为，营造健康科研环境。

(四)数据安全与隐私保护情况公司高度重视数据安全与隐私保护工作，并严格遵守相关的法律法规，从制度、技术、运维及培训等层面加强信息安全管理工作。面临新形式的安全风险，公司不断升级和更新安全防护措施和设备，采取积极防御的指导原则。公司逐步完善数据全生命周期安全管理，实行数据访问分级权限机制，遵循数据访问最小化原则。在关键节点加强安全防范措施，包括但不限于部署下一代防火墙、安装终端防护系统、日志审计、防病毒等系统。公司部署有数据灾难备份与恢复系统，对关键业务数据实施定期备份与恢复演练。同时，公司每年展开外部审计工作，并由第三方公司进行安全扫描，排查安全隐患，及时修补安全漏洞。公司针对网络与重要信息系统建立了应急预案，并定期展开演练。持续对所有新进员工进行数据安全培训，对在岗人员定期进行信息安全宣贯，提高员工数据安全与隐私保护意识，减少人为操作失误导致的安全风险。公司将持续加强数据安全与隐私保护工作，提升安全防护能力，保障公司核心数据资产的安全。

(五)从事公益慈善活动的类型及贡献

1.从事公益慈善活动的具体情况

√适用□不适用

报告期内，公司积极履行社会责任，持续参与公益慈善活动。在国内，公司联合鹤壁经济技术开发区海河路街道办事处，向辖区2025年金榜题名的51名学子每人捐赠一个行李箱，以实际行动支持教育事业发展，鼓励学子学有所成、回报家乡。在海外，公司泰国子公司积极融入当地社区发展，联合泰国地方政府向当地儿童和青少年捐赠10辆自行车，折合泰铢14,800元，助力青少年成长与教育激励。

2.巩固拓展脱贫攻坚成果、乡村振兴等工作具体情况

□适用√不适用

具体说明

□适用√不适用

(六)股东和债权人权益保护情况报告期内，公司严格按照《公司法》《证券法》等法律法规、规范性文件及《公司章程》要求，持续完善法人治理结构，以规范化运营切实保障全体股东合法权益。公司已构建以股东会、董事会为核心的决策、执行与监督体系，相关会议的召集、召开及表决程序均合法合规。公司严格依据《信息披露管理制度》履行信息披露义务，确保信息披露真实、准确、及时、完整，保障所有股东平等获取信息的权利。同时，通过投资者调研、投资者热线、公告发布、上证e互动等多种渠道与投资者保持高效沟通，切实维护投资者特别是中小股东的合法权益。

报告期内，公司坚持诚信经营，严格履行合同义务，及时足额支付款项，充分保障债权人合法权益。通过常态化沟通与互访机制，加强与债权人的信息互通，构建公平、透明、稳定的合作环境，公司市场信誉良好。

(七)职工权益保护情况

公司积极履行企业社会责任，严格遵守《劳动法》等法律法规，持续健全人力资源管理体系，完善薪酬激励机制，以全面保障员工在薪酬、福利、劳动保护等方面的合法权益。同时，秉持“以人为本”的理念，通过系统的职业培训与丰富的人文关怀活动，为员工搭建成长平台，营造和谐、健康的工作环境，实现员工价值与公司价值的共同提升。员工持股情况

注：以上数据为2025年12月31日的员工持股情况，仅包含公司董事、高级管理人员、核心技术人员、专家顾问。

(八)供应商、客户和消费者权益保护情况

对于供应商，公司在长期合作中建立了综合评价体系，从技术能力、质量控制、成本控制、交付能力及服务能力等维度对供应商进行全面评估，择优与优质供应商建立长期稳定的战略合作关系。在供需合作过程中，公司结合经营实际与供应商友好协商，规范签订合同或订单，明确双方权利义务。日常工作中科学制定采购计划，有效减少临时紧急采购；依托到期款项管理系统，严格做到不拖欠货款，诚信履约，切实保障供应商合法权益。

公司坚持以客户为中心的服务理念，构建覆盖售前、售中、售后的全流程客户服务体系，并将其贯穿于客户需求评估、业务洽谈、合同签订、产品交付、物流服务及资金往来等各个环节。同时不断完善售后服务机制，对客户反馈实行“1天内响应、3天内给出初步处理意见、7天内办结完毕”的服务承诺。公司严格恪守商业道德，坚持合法合规、公平公正开展营销活动，在合同拟定、审核与履行过程中，遵循自愿、平等、友好协商原则，兼顾公司与客户双方利益，致力实现合作共赢。

(九)产品安全保障情况

公司始终秉持“质量领先、顾客至上、一流队伍、集成创芯”的质量方针，坚守“质量是企业生存与发展生命线”的管理理念。结合公司发展战略持续优化业务流程，全面推行FMEA管理，运用科学质量管理工具精准识别风险隐患，实现质量问题事前预防与源头管控。强化生产全过程

质量管控，通过自动化、软件化、信息化等手段保障产品质量稳定可靠；同时深入推进质量改善活动，持续提升产品良率，为增强核心产品竞争力提供坚实支撑。

(十)知识产权保护情况公司始终将知识产权作为企业核心竞争力的战略支撑，围绕光通信芯片、光器件等主营业务领域，建立健全知识产权管理制度，明确知识产权归属、申请、维护、运用及保护等全流程管理要求与岗位职责。公司配备专职知识产权管理人员，统筹推进知识产权工作，构建覆盖“研发—申请—保护—运营”全生命周期的知识产权管理体系。目前已形成以发明专利为核心、实用新型专利与外观设计专利为补充的多层次专利布局，并同步强化商业秘密保护与技术标准化建设，为技术成果产业化提供法律保障。

（1）公司高度重视知识产权与商业秘密保护工作。公司已建立知识产权管理相关办法，持续规范知识产权申请、维护及激励机制，并通过与员工、客户签订保密协议强化商业秘密管理。同时，指定专人负责知识产权日常管理,定期开展国内外专利信息检索与分析，有效规避重复研发与知识产权侵权风险，提升资源利用效率。

（2）定期邀请外部专业机构开展知识产权专题培训，持续提升研发人员知识产权保护意识与创造能力。对涉及公司核心利益的专利、商标、著作权等知识产权，委托专业代理机构开展系统性规划与布局，最大限度维护公司合法权益。

（3）在对外合作过程中，通过签署专项法律文件，明确约定知识产权归属、使用权限、实施期限及后续成果归属等关键条款；同时加强对供应商的知识产权合规审查，要求供应商签署知识产权承诺函，防范连带侵权风险。

(十一)在承担社会责任方面的其他情况

□适用√不适用

二十、其他公司治理情况

(一)党建情况

√适用□不适用

公司重视支持党建工作，公司党支部积极开展主题党建活动，与其他单位开展党建联建活动，并成为鹤壁市委党校校外实践教学点，全年接待党建参观十一次，党建工作获得了政府相关部门和社会认可。(二)投资者关系及保护

开展投资者关系管理及保护的具体情况

√适用□不适用

根据《公司法》《证券法》《上市公司与投资者关系工作指引》等法律法规、规范性文件以及《公司章程》的规定，公司制定了《投资者关系管理制度》。通过体制机制的建设和完善，对信息披露的信息识别、报告、审批、披露等全流程进行了规范，并持续加强董办工作人员对相关监管指导性文件的学习。同时加强与监管部门的沟通，多措并举保障信息披露的真实、准确、完

整、及时，为保障投资者知情权及相关权益奠定坚实的基础。充分拓展利用投资者热线、现场及电话会议、上证e互动平台和上交所路演平台等方式，举办线上和线下投资者调研等沟通渠道，加强了与投资者及全体股东之间的沟通与交流，增进了投资者及全体股东对公司的了解和认同，提升了公司治理水平，有效保护了全体投资者合法权益。其他方式与投资者沟通交流情况说明

□适用√不适用

(三)信息披露透明度

√适用□不适用公司严格遵守和执行《上市公司信息披露管理办法》和公司《信息披露管理制度》的规定，按照法律、法规和公司章程的规定及时、公平地披露有关信息，保证对外信息披露工作的真实、准确、完整，保护公司、投资者、债权人和其他利益相关人的合法权益。

公司不断完善投资者关系管理工作，积极接待投资者来访及调研，通过电话、电子邮箱、公司网站、上证e互动、业绩说明会等方式与投资者进行沟通交流，回答投资者所关心的问题，同时也及时了解投资者对公司的关注重点、评价事项、改进建议等。

(四)机构投资者参与公司治理情况

□适用√不适用

(五)反商业贿赂及反贪污机制运行情况

√适用□不适用

公司严格遵守《中华人民共和国反不正当竞争法》等相关法律法规，恪守商业道德与职业操守，严禁收受贿赂、回扣及其他不正当利益等行为，在日常运营、采购管理、项目实施等各环节全面规范员工行为。同时，公司建立畅通的投诉举报渠道，对员工反映的问题与相关情况及时核查处理，切实维护公平公正的经营环境。

(六)其他公司治理情况

□适用√不适用

二十一、其他

□适用√不适用

第五节重要事项

一、承诺事项履行情况(一)公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项

√适用□不适用

(二)公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目是否达到原盈利预测及其原因作出说明

□已达到□未达到√不适用(三)业绩承诺情况

□适用√不适用业绩承诺变更情况

□适用√不适用其他说明

□适用√不适用

二、报告期内控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况

□适用√不适用

三、违规担保情况

□适用√不适用

四、公司董事会对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明

□适用√不适用

五、公司对会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正原因和影响的分析说明

（一）公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明

□适用√不适用

（二）公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明

□适用√不适用

（三）与前任会计师事务所进行的沟通情况

□适用√不适用

（四）审批程序及其他说明

□适用√不适用

六、聘任、解聘会计师事务所情况

单位：万元币种：人民币

名称

聘任、解聘会计师事务所的情况说明

√适用□不适用公司第四届董事会第五次会议审议通过了《关于续聘会计师事务所的议案》，同意续聘致同会计师事务所（特殊普通合伙）担任公司2025年度的审计机构，为公司提供2025年度的财务审计和内控审计服务，并经公司2024年年度股东大会审议通过。审计期间改聘会计师事务所的情况说明

□适用√不适用审计费用较上一年度下降20%以上（含20%）的情况说明

□适用√不适用

七、面临退市风险的情况

(一)导致退市风险警示的原因

□适用√不适用

(二)公司拟采取的应对措施

□适用√不适用

(三)面临终止上市的情况和原因

□适用√不适用

八、破产重整相关事项

□适用√不适用

九、重大诉讼、仲裁事项

□本年度公司有重大诉讼、仲裁事项√本年度公司无重大诉讼、仲裁事项

十、上市公司及其董事、高级管理人员、控股股东、实际控制人涉嫌违法违规、受到处罚及整改情况

□适用√不适用

十一、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明

√适用□不适用

公司及其控股股东、实际控制人诚信状况良好，不存在未履行法院生效法律文书确定的义务、所负数额较大的债务到期未清偿等情况。

十二、重大关联交易

(一)与日常经营相关的关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用√不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用√不适用

3、临时公告未披露的事项

□适用√不适用

(二)资产或股权收购、出售发生的关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用√不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

√适用□不适用

3、临时公告未披露的事项

□适用√不适用

4、涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况

□适用√不适用

(三)共同对外投资的重大关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用√不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

√适用□不适用

公司于2022年9月23日召开第三届董事会第七次会议、第三届监事会第六次会议，审议通过了《关于参与投资设立光电子产业基金暨关联交易的议案》，同意公司与河南资产基金管理有限公司、河南淇水资产管理有限公司、河南资产管理有限公司、鹤壁股权投资母基金合伙企业（有限合伙）、鹤壁经开电子产业发展基金合伙企业（有限合伙）共同投资设立河南泓淇光电子产业基金合伙企业（有限合伙）（以下简称“泓淇光电”），其中公司以自有资金认缴出资16,000万元，占总出资比例的39.80%，为有限合伙人。具体情况详见公司于2022年9月27日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于参与设立产业投资基金暨关联交易的公告》（公告编号：

2022-056）。

2025年1月27日，泓淇光电与深圳市致尚科技股份有限公司（以下简称“致尚科技”）签署《股权转让框架协议》，拟以现金对价暂定32,595万元人民币的价格购买致尚科技持有的控股子公司东莞福可喜玛通讯科技有限公司（以下简称“福可喜玛”或“标的公司”）53%的股权。对此《股权转让框架协议》，于2025年3月11日致尚科技董事会和监事会审议通过，并于2025年3月27日股东大会审议通过。

公司作为泓淇光电的有限合伙人，通过泓淇光电，间接投资福可喜玛，有利于公司保持MT插芯持续供货的稳定性，构建完善的产业链体系，有助于公司提高整体核心竞争力。

截止报告日，致尚科技及福可喜玛按照《股权转让协议》之约定办理了相关工商变更登记手续，并取得了东莞市市场监督管理局换发的《营业执照》，完成了股权转让相关的工商变更登记事项。截至本报告披露日，泓淇光电为福可喜玛控股股东，持有福可喜玛50.48%的股权。

3、临时公告未披露的事项

□适用√不适用(四)关联债权债务往来

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用√不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用√不适用

3、临时公告未披露的事项

□适用√不适用

(五)公司与存在关联关系的财务公司、公司控股财务公司与关联方之间的金融业务

□适用√不适用

(六)其他

□适用√不适用

十三、重大合同及其履行情况

(一)托管、承包、租赁事项

1、托管情况

□适用√不适用

2、承包情况

□适用√不适用

3、租赁情况

□适用√不适用

(二)担保情况

□适用√不适用

(三)委托他人进行现金资产管理的情况

1、委托理财情况

(1).委托理财总体情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

其他情况

√适用□不适用

(2).单项委托理财情况

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

其他情况

□适用√不适用

(3).委托理财减值准备

□适用√不适用

2、委托贷款情况

(1).委托贷款总体情况

□适用√不适用其他情况

□适用√不适用

(2).单项委托贷款情况

□适用√不适用其他情况

□适用√不适用

(3).委托贷款减值准备

□适用√不适用

3、其他情况

□适用√不适用

(四)其他重大合同

□适用√不适用

十四、募集资金使用进展说明

□适用√不适用

十五、其他对投资者作出价值判断和投资决策有重大影响的重大事项的说明

□适用√不适用

第六节股份变动及股东情况

一、股本变动情况(一)股份变动情况表

1、股份变动情况表

单位：股

2、股份变动情况说明

√适用□不适用

公司分别于2025年10月16日、2025年11月3日召开第四届董事会第八次会议、2025年第一次临时股东会，审议通过了《关于变更回购股份用途并注销暨减少注册资本的议案》。为维护广大投资者利益，增强投资者回报能力和水平，提振投资者的投资信心，结合公司实际发展情况等综合因素，公司同意将回购专用证券账户中的6,816,000股回购股份的用途进行调整，由“用于股权激励或员工持股计划”变更为“用于注销并减少注册资本”。具体内容详见公司于2025年10月17日、2025年11月4日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于变更回购股份用途并注销暨减少注册资本的公告》（公告编号：2025-046）、《2025年第一次临时股东会决议公告》（公告编号：2025-050）。

根据《公司法》及相关监管规定，公司于2025年11月4日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露了《关于注销回购股份并减少注册资本暨通知债权人的公告》（公告编

号：2025-051），自该公告披露之日起45日内，公司未收到任何相关债权人要求公司清偿债务或提供相应担保的通知。后续，公司向上海证券交易所提交了本次回购股份注销申请，本次回购股份注销日期为2025年12月23日。具体内容详见公司于2025年12月23日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于回购股份注销完成暨股份变动的公告》（公告编号：2025-055）。

3、股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）

□适用√不适用

4、公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容

□适用√不适用

(二)限售股份变动情况

□适用√不适用

二、证券发行与上市情况

(一)截至报告期内证券发行情况

□适用√不适用截至报告期内证券发行情况的说明（存续期内利率不同的债券，请分别说明）：

□适用√不适用

(二)公司股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况

√适用□不适用报告期内，公司股本由458,802,328股变更为451,986,328股，公司股份总数变动情况详见本节“一、（一）2、股份变动情况说明”。

三、股东和实际控制人情况

(一)股东总数

存托凭证持有人数量

□适用√不适用

(二)截至报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表

单位：股

持股5%以上股东、前十名股东及前十名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况

□适用√不适用前十名股东及前十名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

□适用√不适用前十名有限售条件股东持股数量及限售条件

□适用√不适用截至报告期末公司前十名境内存托凭证持有人情况表

□适用√不适用持股5%以上存托凭证持有人、前十名存托凭证持有人及前十名无限售条件存托凭证持有人参与转融通业务出借股份情况

□适用√不适用前十名存托凭证持有人及前十名无限售条件存托凭证持有人因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

□适用√不适用前十名有限售条件存托凭证持有人持有数量及限售条件

□适用√不适用

(三)截至报告期末表决权数量前十名股东情况表

□适用√不适用(四)战略投资者或一般法人因配售新股/存托凭证成为前十名股东

□适用√不适用

(五)首次公开发行战略配售情况

1、高级管理人员与核心员工设立专项资产管理计划参与首次公开发行战略配售持有情况

□适用√不适用

2、保荐机构相关子公司参与首次公开发行战略配售持股情况

□适用√不适用

四、控股股东及实际控制人情况(一)控股股东情况

1、法人

√适用□不适用

2、自然人

□适用√不适用

3、公司不存在控股股东情况的特别说明

□适用√不适用

4、报告期内控股股东变更情况的说明

□适用√不适用

5、公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图

√适用□不适用

(二)实际控制人情况

1、法人

□适用√不适用

2、自然人

√适用□不适用

3、公司不存在实际控制人情况的特别说明

□适用√不适用

4、报告期内公司控制权发生变更的情况说明

□适用√不适用

5、公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

√适用□不适用

6、实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司

□适用√不适用(三)控股股东及实际控制人其他情况介绍

□适用√不适用

五、公司控股股东或第一大股东及其一致行动人累计质押股份数量占其所持公司股份数量比例达到80%以上

□适用√不适用

六、其他持股在百分之十以上的法人股东

□适用√不适用

七、股份/存托凭证限制减持情况说明

□适用√不适用

八、股份回购在报告期的具体实施情况

□适用√不适用

九、优先股相关情况

□适用√不适用

第七节债券相关情况

一、公司债券（含企业债券）和非金融企业债务融资工具

□适用√不适用

二、可转换公司债券情况

□适用√不适用

第八节财务报告

一、审计报告

√适用□不适用

审计报告

致同审字（2026）第610A011470号河南仕佳光子科技股份有限公司全体股东：

一、审计意见

我们审计了河南仕佳光子科技股份有限公司（以下简称仕佳光子公司）财务报表，包括2025年

月

日的合并及公司资产负债表，2025年度的合并及公司利润表、合并及公司现金流量表、合并及公司股东权益变动表以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了仕佳光子公司2025年12月31日的合并及公司财务状况以及2025年度的合并及公司经营成果和现金流量。

二、形成审计意见的基础

我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则和中国注册会计师独立性准则对公众利益实体审计的独立性要求（如适用），我们独立于仕佳光子公司，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、关键审计事项

关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。

（一）收入确认

相关信息披露详见第八节五、34及附注第八节七、61。

1、事项描述

仕佳光子公司主要从事光芯片及器件、室内光缆、线缆材料的研发、生产及销售，2025年度，仕佳光子公司合并口径营业收入212,912.48万元，其中主营业务收入为209,814.88万元，占合并口径营业收入金额比例为98.55%。

由于收入是仕佳光子公司的关键绩效指标之一，且其涉及管理层判断，使得收入存在可能被确认于不正确的期间或被操控以达到目标或预期水平的固有风险，我们将收入识别为关键审计事项。

、审计应对

我们对收入确认主要执行了以下审计程序：

（

）了解及评价了与收入确认有关的内部控制设计的有效性，并测试了关键控制执行的有效性。

（2）通过抽样检查销售合同或订单及与管理层访谈，分析评估了仕佳光子公司对履约义务的识别过程及对商品所有权有关的控制权转移时点的判断情况，进而评估了公司收入的确认政策是否符合企业会计准则，是否与同行业保持一致。

（3）抽样检查了与收入确认有关的支持性文件，包括销售合同、订单、销售发票、出库单、送货回执单、快递签收记录、海关报关单、出口退税数据及银行单据等。

（4）选择重大、新增客户对当期交易额及期末应收账款余额进行了函证，并通过背景调查、实地走访或视频访谈等证实交易发生情况。

（

）获取境外收入明细表，核查了公司对境外主要客户的销售情况，分析了境外交易的真实性和商业合理性，并核查了出口报关单、出口退税明细表及中国电子口岸数据，对于重要境外子公司的对外销售，安排进行了境外现场审计并检查了海关进出口数据、货运提单、仓单记录等资料。

（6）检查了应收账款当期收款记录及期后收款记录，抽查了销售回款的银行单据，核对付款单位名称、回款金额、日期与收款凭证是否一致。

（7）抽样检查了临近资产负债表日执行的重要销售订单，以发现是否存在异常的定价、结算、发货、退货、换货或验收条款；对期后实施了特定的检查，以发现是否存在改变或撤销销售订单的情况，以及是否存在退款的情况；检查了期后一定时间的总账和明细账，以发现是否存在销售收入冲回或大额销售退回的情况，以评估收入是否在恰当的期间确认。

（二）存货跌价准备计提

相关信息披露详见第八节五、16及附注第八节七、10。

1、事项描述

截至2025年

月

日，仕佳光子公司存货余额为55,159.22万元，存货跌价准备为4,935.17万元，存货账面价值为50,224.05万元。存货账面价值占资产总计的比例为

20.68%。

存货按成本与可变现净值孰低计量，以库存商品的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值。

仕佳光子公司存货跌价准备的计提对财务报表影响重大，且在存货跌价准备计提过程中涉及管理层的重大判断，因此我们将存货跌价准备的计提识别为关键审计事项。

、审计应对

我们针对存货跌价准备计提实施的主要审计程序包括：

（1）了解及评价了与存货跌价准备计提相关内部控制设计的有效性，并测试了关键控制执行的有效性；

（2）了解公司存货跌价准备计提政策，评价其是否符合企业会计准则的规定；

（3）对公司期末存货实施了监盘程序，检查存货的数量和状态等，关注存货有无毁损、陈旧、过时、残次等状况，分析其存货跌价准备计提的充分性；

（4）获取了公司期末存货跌价准备计算表，并与管理层讨论计算过程中相关数据的来源，同时选取样本对其存货跌价准备计算表中的数据进行复核，包括检查待执行的销售合同或近期的销售价格等，并评估其合理性；

（5）按照公司存货跌价准备计提政策对存货跌价准备计算表进行了重新计算，测试其计算的准确性；

（6）检查以前年度计提的存货跌价准备于本期的变化情况等，分析存货跌价准备计提的充分性和适当性。

四、其他信息

仕佳光子公司管理层（以下简称管理层）对其他信息负责。其他信息包括仕佳光子公司2025年年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。

五、管理层和治理层对财务报表的责任

管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，管理层负责评估仕佳光子公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非管理层计划清算仕佳光子公司、终止运营或别无其他现实的选择。

治理层负责监督仕佳光子公司的财务报告过程。

六、注册会计师对财务报表审计的责任

我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

（

）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。（

）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

（4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对仕佳光子公司的持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致仕佳光子公司不能持续经营。

（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

（6）就仕佳光子公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。

我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施。

从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。

二、财务报表

合并资产负债表2025年12月31日编制单位：河南仕佳光子科技股份有限公司

单位：元币种：人民币

公司负责人：葛海泉主管会计工作负责人：赵艳涛会计机构负责人：赵艳涛

母公司资产负债表2025年12月31日编制单位：河南仕佳光子科技股份有限公司

单位：元币种：人民币

公司负责人：葛海泉主管会计工作负责人：赵艳涛会计机构负责人：赵艳涛

合并利润表2025年1—12月

单位：元币种：人民币

本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0元,上期被合并方实现的净利润为：0元。公司负责人：葛海泉主管会计工作负责人：赵艳涛会计机构负责人：赵艳涛

母公司利润表2025年1—12月

单位：元币种：人民币

公司负责人：葛海泉主管会计工作负责人：赵艳涛会计机构负责人：赵艳涛

合并现金流量表2025年1—12月

单位：元币种：人民币

公司负责人：葛海泉主管会计工作负责人：赵艳涛会计机构负责人：赵艳涛

母公司现金流量表

2025年1—12月

单位：元币种：人民币

公司负责人：葛海泉主管会计工作负责人：赵艳涛会计机构负责人：赵艳涛

合并所有者权益变动表

2025年1—12月

单位：元币种：人民币

项目