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涨价9000万元!知名VC“入主”上市公司方案有调整!

时间:2025年11月05日 08:31

知名投资机构启明创投想收购A股公司天迈科技,成为新老板。这事儿最近有了新变化,得加钱!

整个事件可以理解为:

起因: 今年1月,启明创投和天迈科技的创始股东们谈好了收购条件,准备买下公司26.1%的股份,从而拿到控制权,当上新老板。

变故:

买方换人了: 5月份,具体执行收购的主体从启明旗下的“苏州启瀚”换成了“苏州启辰”(本质上还是启明创投)。

股价有波动: 市场环境变化,公司股价和最初谈的时候不一样了。

结果: 根据交易所规定,一旦交易主体或者价格发生变化,整个交易就得重新谈价格。所以,双方最近签了个补充协议。

这次补充协议的核心变化就两点:

涨价了! 总的收购价从原来的约4.52亿元,提高到了约5.42亿元,足足涨了将近9000万。每股价格也统一调整为30.52元。

付款方式变了: 新的付款安排分三期,并且和一系列复杂的条件挂钩,比如需要完成尽职调查、得到交易所批准、完成股份过户、改组董事会等等,确保交易能稳妥地进行。

为什么这事儿值得关注?

知名VC当上市公司老板: 像启明创投这样的风险投资机构,通常是在公司上市前投资。现在直接收购一家已上市公司并获得控制权,是一种比较新的尝试,也受到了政策的鼓励。

“先斩后奏”行不通了: 启明创投最初想采用“先谈好价格,再去募资”的模式,但根据监管要求,这种做法不被认可。现在必须资金基本到位才能推进,这给类似的收购案提了个醒,操作门槛很高。

总结一下:

启明创投入主天迈科技的计划正在推进中,但因为规则要求,不得不加价9000万,并且调整了付款节奏。这笔交易最终能否成功,还需要看后续的资金募集情况和监管机构的审核。

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