AI眼镜行业指引边际向上：
产业链调研口径：AI/AR眼镜类别。今年上游光学备货量预期+10%至1000w+；明年供应链上游光学部分产能准备预期1200w~1700w。
多模态模型发布催化密集：
网传发布会时间：
字节火山引擎-6.11
GPT 5 - 7月
O3 Pro+开源模型 - 6月
Grok 3.5 - 6月
Gemini 2.5 Pro Deep Think - 6月
Project Astra (谷歌手机助手) - 8月
Claude 4.1 Sonnet - 8月
眼镜产品发布催化：
三星+google Q2
Meta AI眼镜新品 Q3
AMAZON Q4
阿里眼镜Q4
歌尔（卡位最核心）、
杰普特（主业高增&AR弹性大&小而美）、
天岳（终局材料方案）
龙旗（rayban供应链）、
环旭（Rayban供应链）、
康耐特（Rayban供应链）、
蓝特（主业高增）
注：此文仅代表作者观点