A.关税冲击边际效应递减。
B.11月1日加征，这意味着是为了谈判的筹码，大概率这个加征时点会继续后延，继续谈判寻找方案。
C.现在市场位置比6个月高出很多，科技等部分板块盈利盘丰厚，杠杆资金增加显著，市场自身有调整和结构切换需求。当然切换消费的逻辑，需要更强政策信号配合。
2、闻泰科技：公司对安世的控制权暂时受限 公司股票13日起复牌
3、【国金电子】我们旗帜鲜明的看好设备零部件板块反转行情，深度受益存储扩产周期！零部件板块订单需求深度受益于先进存储扩产周期，q4将迎来环比提升及上修订单预期。零部件板块先于设备订单起量，目前来看零部件厂商q4加单明显。【先锋精科】公司有明显变化，经营性业绩拐点已现，绑定头部客户叠加加热器大单品进入客户端验证。
4、【东吴电新】锂电需求旺盛，电芯排产+盈利向上，重申强推电池板块！同时看好锂电材料龙头！
排产端看，当前电池厂受益于动储需求，产能供不应求，9月排产环增10%基础上，10月进一步增长10%，同增35%+，大超预期，全年需求预计40%增长，且头部电池厂26年预示订单乐观，预计25%+增长，明显好于此前15-20%的预期。
欧洲动力+全球储能需求超预期、26年高增可期。
材料龙头已满产、主流环节供给紧平衡价格拐点将至。
六氟行业25年产能利用率70%，9-10月行业旺季供给已偏紧，前五家公司满产满销供不应求，预计26年行业产能利用率提升至80%左右。支撑后续价格上涨；铁锂正极二线厂均亏现金，目前主流公司均满产，行业反内卷有望带动价格反弹；此外铜箔、隔膜等环节均价格见底，负极降价空间也较小，锂电中游拐点可期。
5、广生堂：乙肝治疗一类创新药GST-HG131研究成果被美国肝病研究协会接受为年会最新突破摘要报告
6、明阳智能：拟投资142.1亿元在苏格兰建设英国首个全产业链一体化风电机组制造基地
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