山推工程机械股份有限公司 2025年度财务决算报告
一、合并报表范围及审计意见
1、2025 年度公司合并报表范围
母公司:山推工程机械股份有限公司
控股子公司:山东山推工程机械进出口有限公司、山东山推工程机械结构件有限公 司、山东山推欧亚陀机械有限公司、山东山推工程机械事业园有限公司、山推楚天工程 机械有限公司、山推投资有限公司、山推(德州)工程机械有限公司、山推(香港)控 股有限公司、山重建机有限公司。
2、2025 年度公司合并报表审计意见
公司2025 年度财务报告已经上会会计师事务所(特殊普通合伙)审计验证,并出具 了标准无保留意见。
二、主要财务指标完成情况
1、利润表情况
单位:万元
| 项目 | 合并数 | | | 母公司数 | | |
| 2025 年 | 2024 年 | 增减(%) | 2025 年 | 2024 年 | 增减(%) |
| 营业收入 | 1,462,017 | 1,421,864 | 2.82 | 824,486 | 883,045 | -6.63 |
| 营业成本 | 1,147,995 | 1,136,762 | 0.99 | 668,100 | 701,930 | -4.82 |
| 销售费用 | 62,127 | 59,163 | 5.01 | 14,439 | 15,633 | -7.64 |
| 管理费用 | 42,398 | 44,218 | -4.12 | 28,950 | 28,888 | 0.21 |
| 研发费用 | 57,489 | 54,186 | 6.10 | 39,024 | 39,580 | -1.40 |
| 财务费用 | 7,412 | -4,403 | 268.34 | 3,204 | 661 | 384.72 |
| 信用减值损失 | -9,927 | -14,718 | -32.55 | 542 | -1,843 | -129.41 |
| 资产减值损失 | -11,439 | -10,629 | 7.62 | -4,377 | -3,922 | 11.60 |
| 投资收益 | 3,042 | 4,948 | -38.52 | 2,827 | 5,013 | -43.61 |
| 资产处置收益 | 28 | -251 | 111.16 | 4 | -60 | 106.67 |
| 其他收益 | 9,792 | 16,969 | -42.29 | 7,443 | 13,799 | -46.06 |
| 营业外收支净额 | 340 | 207 | 64.25 | 118 | 62 | 90.32 |
| 利润总额 | 128,450 | 120,106 | 6.95 | 73,692 | 105,531 | -30.17 |
| 所得税费用 | 7,024 | 9,654 | -27.24 | 5,858 | 8,166 | -28.26 |
| 归属于母公司所 有者的净利润 | 121,098 | 110,226 | 9.86 | 67,834 | 97,364 | -30.33 |
(1)2025 年,公司全力以赴拓市场、促创新、优结构、精管理、增效益,抓住了国 内行业结构性增长和出口市场战略性机遇,顶住了内卷竞争加剧和局部市场大幅下滑的 挑战,经营业绩持续向好,业务结构持续改善。本年度公司实现营业收入1,462,017 万 元,比去年同期增长2.82%;实现归属于母公司所有者的净利润121,098 万元,比去年同 期增长9.86%。
(2)财务费用同比增加11,815 万元,主要是本期汇兑净损失同比增加5,741 万元, 利息费用增加3,342 万元。
(3)其他收益同比减少7,177 万元,主要是本期收到的政府补助和退税减少导致。
2、资产负债情况
单位:万元
| 项目 | 合并数 | | | 母公司数 | | |
| 期末余额 | 期初余额 | 增减(%) | 期末余额 | 期初余额 | 增减(%) |
| 1、总资产 | 1,905,661 | 1,828,850 | 4.20 | 1,398,476 | 1,369,032 | 2.15 |
| (1)货币资金 | 331,612 | 457,261 | -27.48 | 146,790 | 230,815 | -36.40 |
| (2)应收账款 | 598,350 | 471,074 | 27.02 | 443,145 | 401,165 | 10.46 |
| (3)其他应收款 | 63,481 | 45,068 | 40.86 | 3,176 | 634 | 400.95 |
| (4)存货 | 324,917 | 320,010 | 1.53 | 157,109 | 137,079 | 14.61 |
| (5)预付账款 | 33,458 | 40,290 | -16.96 | 88,664 | 92,765 | -4.42 |
| (6)一年内到期的非流动资产 | 17,047 | 21,516 | -20.77 | 8,216 | 11,590 | -29.11 |
| (7)长期投资 | 80,556 | 56,769 | 41.90 | 309,275 | 282,380 | 9.52 |
| (8)固定资产 | 218,352 | 203,965 | 7.05 | 126,287 | 119,027 | 6.10 |
| (9)长期应收款 | 13,650 | 27,940 | -51.15 | 1,589 | 5,675 | -72.00 |
| (10)其他资产 | 224,238 | 184,957 | 21.24 | 114,225 | 87,902 | 29.95 |
| 2、总负债 | 1,258,562 | 1,275,305 | -1.31 | 768,046 | 779,102 | -1.42 |
| (1)银行借款 | 227,333 | 229,256 | -0.84 | 176,320 | 195,144 | -9.65 |
| (2)应付票据 | 562,048 | 617,473 | -8.98 | 359,432 | 375,649 | -4.32 |
| (3)应付账款 | 304,779 | 263,129 | 15.83 | 186,541 | 140,415 | 32.85 |
| (4)合同负债 | 41,794 | 33,359 | 25.29 | 5,757 | 4,408 | 30.60 |
| (5)应付职工薪酬 | 15,830 | 16,017 | -1.17 | 6,399 | 10,431 | -38.65 |
| (6)其他应付款 | 45,958 | 52,862 | -13.06 | 14,213 | 31,147 | -54.37 |
| (7)长期应付职工薪酬 | 4,854 | 7,590 | -36.05 | 3,463 | 5,133 | -32.53 |
| (8)预计负债 | 632 | 24,237 | -97.39 | 238 | 3,822 | -93.77 |
| (9)其他负债 | 55,334 | 31,382 | 76.32 | 15,683 | 12,953 | 21.08 |
| 3、所有者权益 | 647,098 | 553,545 | 16.90 | 630,430 | 589,929 | 6.87 |
| (1)股本 | 150,014 | 150,033 | -0.01 | 150,014 | 150,033 | -0.01 |
| (2)资本公积 | 55,125 | 56,218 | -1.94 | 38,465 | 39,559 | -2.77 |
| (3)库存股 | 11,160 | 1,389 | 703.46 | 11,160 | 1,389 | 703.46 |
| (4)专项储备 | 4,399 | 4,271 | 3.00 | 738 | 1,022 | -27.79 |
| (5)盈余公积 | 59,886 | 53,103 | 12.77 | 56,210 | 49,427 | 13.72 |
| (6)未分配利润 | 366,275 | 266,140 | 37.62 | 397,305 | 350,433 | 13.38 |
| (7)其他综合收益 | -7,242 | -4,333 | -67.14 | -1,142 | 844 | -235.31 |
| (8)少数股东权益 | 29,801 | 29,502 | 1.01 | | | |
(1)期末其他应收账款较期初增加40.86%,主要是出口退税款增加导致。
(2)期末长期投资较期初增加41.90%,主要是对山东重工财务公司增资导致。
(3)期末长期应收款较期初减少51.15%,主要是本期分期销售减少导致。
(4)期末预计负债较期初减少97.39%,主要是本期质量保证金重分类到其他流动负债 导致。
(5)期末其他负债较期初增加76.32%,主要是本期质量保证金重分类到其他流动负债 导致。
3、现金流量表
单位:万元
| 项目 | 合并数 | | | 母公司数 | | |
| 2025 年 | 2024 年 | 增减(%) | 2025 年 | 2024 年 | 增减(%) |
| 经营活动现金流入 | 1,317,089 | 997,055 | 32.10 | 980,990 | 715,297 | 37.14 |
| 经营活动现金流出 | 1,238,977 | 945,542 | 31.03 | 942,984 | 713,598 | 32.14 |
| 经营活动现金流量净额 | 78,112 | 51,513 | 51.64 | 38,006 | 1,699 | 2,136.96 |
| 投资活动现金流入 | 1,815 | 27,983 | -93.51 | 1,745 | 27,908 | -93.75 |
| 投资活动现金流出 | 32,818 | 15,541 | 111.17 | 32,739 | 197,314 | -83.41 |
| 投资活动现金流量净额 | -31,003 | 12,442 | -349.18 | -30,994 | -169,406 | 81.70 |
| 筹资活动现金流入 | 243,002 | 536,398 | -54.70 | 201,750 | 355,227 | -43.21 |
| 筹资活动现金流出 | 308,985 | 648,162 | -52.33 | 249,775 | 259,728 | -3.83 |
| 筹资活动现金流量净额 | -65,983 | -111,764 | 40.96 | -48,025 | 95,499 | -150.29 |
| 现金及现金等价物净增 加额 | -16,995 | -46,912 | 63.77 | -41,013 | -72,208 | 43.20 |
(1)经营活动产生的现金净流量为78,112 万元,比上年同期增加26,599 万元,主要 是本期销售收款增加。
(2)投资活动产生的现金净流量为-31,003 万元,比上年同期减少43,445 万元,主要 是本期对山东重工财务公司增资导致。
(3)筹资活动产生的现金净流量-65,983 万元,比上年同期增加45,781 万元,主要是 上期购买山重建机有限公司支付184,113 万元。
公司将以提高产品销售收入,持续提升公司盈利能力目标。一是抢抓海外市场销售, 加大海外产品开发与渠道建设,扩大海外销售规模;二是加强成本控制,细化成本管理, 大力推进降本增效工作,以此提高产品的盈利能力;三是强化预算管控,降低期间费用; 四是加强风险管控,控制两金占用,提高资产的运营质量。
山推工程机械股份有限公司董事会
二〇二六年三月十三日