公司代码：601177 公司简称：杭齿前进

杭州前进齿轮箱集团股份有限公司

2024年年度报告

重要提示

一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

二、 公司全体董事出席董事会会议。

三、 容诚会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

四、 公司负责人 杨水余 、主管会计工作负责人 吴飞 及会计机构负责人（会计主管人员） 张北大 声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

公司拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数分配利润。截至2024年12月31日，公司总股本407,975,000股，以此计算向全体股东每股分配现金股利0.06元（含税），共分配现金股利24,478,500.00元（含税），不进行资本公积金转增股本，剩余可供股东分配的利润结转以后年度分配。如在本次利润分配预案披露之日起至实施权益分派股权登记日期间公司总股本发生变动的，公司拟维持分配总额不变，相应调整每股分配比例。如后续公司总股本发生变化，将另行公告具体调整情况。本利润分配的预案尚需提交公司2024年年度股东大会审议。

六、 前瞻性陈述的风险声明

√适用 □不适用

本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，请广大投资者注意投资风险。

七、 是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况

否

八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况

否

九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性否

十、 重大风险提示

公司已在报告中详细描述了可能面对的风险，敬请查阅本报告第三节“管理层讨论与分析”之“关于公司未来发展的讨论与分析”之“可能面对的风险”。敬请投资者注意投资风险。

十一、 其他

□适用 √不适用

目录

第一节 释义 ...... 4

第二节 公司简介和主要财务指标 ...... 4

第三节 管理层讨论与分析 ...... 9

第四节 公司治理 ...... 33

第五节 环境与社会责任 ...... 54

第六节 重要事项 ...... 58

第七节 股份变动及股东情况 ...... 67

第八节 优先股相关情况 ...... 72

第九节 债券相关情况 ...... 73

第十节 财务报告 ...... 78

第一节 释义

一、 释义

在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：

第二节 公司简介和主要财务指标

一、 公司信息

二、 联系人和联系方式

三、 基本情况简介

四、 信息披露及备置地点

五、 公司股票简况

六、 其他相关资料

七、 近三年主要会计数据和财务指标

(一) 主要会计数据

单位：元 币种：人民币

(二) 主要财务指标

报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明

√适用 □不适用

本报告期，经营活动产生的现金流量净额同比上升的主要原因是消化前期库存，本期采购付款额同比减少。

八、 境内外会计准则下会计数据差异

(一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况

□适用 √不适用

(二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况

□适用 √不适用

(三) 境内外会计准则差异的说明：

□适用 √不适用

九、 2024年分季度主要财务数据

单位：元 币种：人民币

季度数据与已披露定期报告数据差异说明

□适用 √不适用

十、 非经常性损益项目和金额

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。

□适用 √不适用

十一、 采用公允价值计量的项目

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

十二、 其他

□适用 √不适用

第三节 管理层讨论与分析

一、经营情况讨论与分析

公司专注于齿轮传动装置主业，面对复杂多变的市场形势，公司经营层紧紧围绕经营目标，深入贯彻企业发展战略，外拓市场，内抓研发创新和管理优化，实现了整体运营水平的持续提升。报告期内，公司实现营业收入 230,084.86 万元，同比上升22.22%；归属于母公司所有者的净利润 24,081.79 万元，同比增加 13.88%；期间费用为 22,450.07 万元，同比下降 8.25%。2024年的经营工作主要表现在以下方面：

（一）深耕主业，驱动内外部市场增量

公司认真研究各细分市场的变化和趋势，及时调整营销政策，适时投放新产品，梳理产业布局。船用产品内销方面，抓住公务船、新能源船舶等国家政策鼓励契机和鼓励旧船改造等市场机遇，同时加快推进相关产品的国产化替代，轻型高速产品取得一定增长，电驱和混动齿轮箱在绿色及新能源船舶应用取得了新的突破，其他新产品在风电运维船、液化品船、内河运输船、特殊领域等市场推广方面也取得一定成效。船用产品外销方面，注重客户需求，统筹渠道管控，积极推出适配当地各类船型的产品，紧抓部分海外市场的新增需求，业务覆盖领域和规模均取得一定增长。船舶推进系统方面，高技术含量的全回转舵桨、可调桨的海外市场持续增长，产品市场竞争力、营收规模和手持订单继续提升。风电产品方面，紧抓大兆瓦产品市场需求机会，优化和主机厂的商务合作，6.X兆瓦及以上产品实现了销售额的大幅增长。工程机械产品方面，深挖存量市场空间，继续加强新产品研发、推广及新领域拓展的营销力度，铲挖一体机、伸缩臂叉车等新产品已经实现小批量供货，国产化替代的多挡位动力换挡组合已交付客户，轨道交通产品开发了新的配套主机厂并取得订单。农机产品方面，顺应农机行业发展态势，结合国内政策和国外需求导向，持续推进大马力拖拉机变速箱以及大型收获机械齿轮传动产品的开发与市场拓展工作，多款大马力拖拉机变速箱产品已在海内外实现小批量交付。粉冶产品方面，在工程机械和农机领域开拓了新市场，外贸的东北亚市场与欧洲市场开始有了突破。

（二）攻坚核心技术，提升产品市场竞争力

公司持续提升自主创新能力，以关键核心技术攻关抓住企业发展的主动权，确保产品综合性能指标处于行业优势地位。公司全年共完成新产品开发108项、关键零部件开发7项，新增授权专利46件，其中发明专利13件。国家重点研发计划“大功率前端调速高电压海上风电机组关键技术与装备”项目完成申报；浙江省 “尖兵领雁+X ” 科技计划中的“高集成高功率密度关节组件技术”项目启动并推进；《高性能重载齿轮传动系统设计制造与智能运维关键技术及应用》荣获浙江省科学技术进步奖一等奖；《离合分体式轻型高速船用齿轮箱》通过省级首台套装备认定。全年共获得省级以上科技奖项11项。

船用产品推动产品技术路线升级，完善产品系列型谱，对标国际前沿技术，开展产品优化工作。持续加大电推和混动齿轮箱开发力度，完成多款产品的研制并推向市场。完成多个项目主推进系统、全回转系统、喷水推进装置的研发和应用，极大地丰富了产品线。风电产品持续做好产品迭代升级，完成6.X兆瓦以上部分产品应用滑动轴承验证，及7.X兆瓦、10兆瓦新型结构产品设计。工程机械产品完成多款铲挖一体机、伸缩臂叉车、正面吊用途的液力变速器的试制验证和客户配套，完成多款电动装载机、矿卡等用途的电驱变速器的设计开发和应用，同时着力开发国产化替代产品，满足客户节能减排、绿色环保、高可靠性的需求。农机产品完成多款大马力农机、桥箱一体、动力换档变速箱研发试制和应用。精密传动领域公司将深化校企合作，开展前沿技术研究和攻关。

（三）优化管理体系，持续提效降本

公司聚焦管理体系优化升级，着力推进精益管理、数字赋能、人效提升等工作。围绕效率提升推动工艺创新，生产布局持续优化，数字化工厂和工业互联网平台建设取得明显成效。加强人力资源管理，有序推进人才队伍结构优化和高技能人才培养及能力提升。加大核心员工激励力度，建立长效激励机制，实施限制性股票激励计划。深入开展降本增效工作，促进企业效益进一步提升。

二、报告期内公司所处行业情况

齿轮是装备业的主要基础件，产品蕴含着装备制造业的核心制造技术，广泛应用于国民经济建设各领域，齿轮市场总体规模巨大，企业众多、行业集中度低，各企业专注于不同的应用领域。齿轮传动装置属于支持国民经济发展的基础产品，其需求受下游行业发展的驱动。2024年，全球经济延续了低增长趋势，全球通胀水平持续下行，全球金融环境总体保持宽松，贸易和投资逐步回暖，世界经济呈现缓慢复苏态势。2024年，我国经济运行在外部压力增大、内部困难增多的条件下总体平稳、稳中有进；全年机械工业运行总体平稳，分季度看，一季度开局良好，二季度总体稳定，三季度增速放缓、呈现下行压力；四季度运行态势趋稳回升。从具体数据来看，机械工业规模以上企业数量13.2万家，较上年增加1.1万家，产业规模再创新高；工业增加值实现平稳增长，同比增长6.0%；主要机械产品产销情况稳中向好， 122种主要机械产品中，

72种产品产量同比增长；对外贸易稳中有进，进出口总额达1.17万亿美元，同比增长7.5%；总体来看，2024年机械工业景气指数呈前高后稳的态势，仍位于景气区间，但机械工业仍面临有效需求不足、盈利水平明显下行、账款回收难压力加大等困难与挑战。公司产品的下游行业主要有船舶、工程机械、风力发电、农机等，2024年公司下游行业情况如下：

（一）船舶行业

2024年，随着全球经济的逐步复苏，在全球海运贸易增长、海运需求增加、老旧船舶淘汰更新等因素推动下，全球船市超预期繁荣，新船订单量创下近十年以来新高。同时，随着国际海事组织海事减排战略的出台，国际海事排放法规实施加速，市场对绿色船舶的增长需求也成为稳定世界造船市场和刺激新船需求增长的关键因素。据克拉克森研究统计，2024年全球海运贸易量增长2.6%至126.6亿吨，主要商品贸易均保持增长。在市场需求的加持推动下，2024年全球新船价格指数、二手船价格指数保持较强劲的增长势头。我国造船业发展呈现稳中有进、提质增效的良好态势。中国造船业在国际市场份额持续扩大，造船完工量、新接订单量和手持订单量显著增长，全球份额均超过一半，据中国船舶工业行业协会统计：2024年1-12月，全国造船完工量4818万载重吨，同比增长13.8%；新接订单量11305万载重吨，同比增长58.8%；截至12月底，手持订单量20872万载重吨，同比增长49.7%。2024年8月，在《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》背景下，交通运输部、国家发展改革委联合发布了《交通运输老旧营运船舶报废更新补贴实施细则》，进一步推动老旧营运船舶更新换代和船舶运力结构调整，推动船舶行业向标准化、大型化、绿色化发展，促进国内航运业的高质量发展。但我国船舶工业未来仍将面临诸多挑战，包括市场波动、环保法规趋严、贸易保护主义、技术革新迭代加速等因素影响对我国船企的技术创新、绿色化产品研发、可持续生态系统建设等提出了更高的要求。

（二）工程机械行业

2024年，随着一揽子增量政策实施、基础设施投资加大、海外市场需求回升等有利因素影响下，我国工程机械行业运行总体平稳、稳中有进。2024年以来，在新增专项债发行放量、万亿国债落地、大规模设备更新深入推进等举措的加持下，部分地区项目开工情况好转，叠加大规模设备更新政策的推出以及低基期作用，对工程机械行业销量起到一定带动作用，工程机械主要企业主要经济指标稳步运行，行业内十二大类主要产品在总体销量、国内销量以及出口销量上的表现几乎是涨落参半。2024年工程机械总体销量同比下降，但公司所涉及的装载机、压路机、平地机细分市场表现强劲。根据中国工程机械行业协会统计数据：2024年，共销售各类装载机108,209台，同比增长4.14%；共销售各类压路机14176台，同比增长0.21%，共销售各类平

地机7716台，同比增长16.8%。从海关出口数据看，2024年我国工程机械进出口贸易额为554.5亿美元，同比增长8.59%，已连续四年实现高位增长。整体来看，经过上一轮周期的高速增长后，行业内设备存量规模较大，更新换代需求有限，工程机械行业仍处于触底后微弱复苏阶段。

（三）风电行业

2024年，风电行业稳步增长。陆上风机机型迭代放缓，风机招标价格企稳回升，海上风电持续回暖，我国风电装机容量、招标量再创历史新高。国家利好政策的出台为风电快速发展提供有力支撑。2024年4月，国家发展改革委、国家能源局和农业农村部发布《关于组织开展“千乡万村驭风行动”的通知》提出，“十四五”期间，在具备条件的地区，以村为单位，建成一批就地就近开发利用的风电项目，为陆上风电带来增量。根据中国可再生能源学会风能专业委员会发布的《2024年中国风电吊装容量统计简报》显示，2024年，全国新增装机14388台，容量8699万千瓦，同比增长9.6%；其中，陆上风电新增装机容量8137万千瓦，占全部新增装机容量的93.5%，海上风电新增装机容量562万千瓦，占全部新增装机容量的6.5%。根据国家能源局公布的最新数据显示：

2024年全年风电累计并网装机容量达到52068万千瓦，同比增长18%，风电新增装机容量79.8吉瓦，同比增长6%，其中陆上风电7579万千瓦，海上风电404万千瓦；2024年风机招标超预期高增，据风芒能源，2024年风电风机新增中标规模为197.3GW，同比增长84.57%。

在风电行业内卷式竞争加剧的背景下，国内主要整机企业在2024北京国际风能大会暨展览会（CWP 2024）上共同签署了《中国风电行业维护市场公平竞争环境自律公约》，为风电行业持续健康可持续发展提供有效助力。总体来看，2024年风电行业在技术创新和大功率化推进下保持了增长态势，在产品迭代创新、供应链成本控制等手段加持之下，在行业内卷式价格竞争趋缓形势下，行业盈利水平有所好转。

（四）农业机械行业

2024年的农机市场总体呈现低迷态势，10种重点产品中7种产量同比下降，但各细分领域市场表现大有不同。据农机360网数据：从销售端看，2024年一些传统市场如打捆机、青饲料收获机出现不同程度的下滑，但根（茎）类收获机和甜菜收获机同比都增长了80%以上；从国家购置补贴看，2024年我国农机补贴消费规模预计在2023年的基础上再次下跌9.31%。虽然农机市场总体表现不佳，但我国农业机械出口再创新高，出口贸易成为拉动农机行业发展的重要力量。根据中国产业经济信息网数据，2024年我国农业机械及零部件出口总额达151.7亿美元，同比增长14.3%，其中，农业机械设备出口额为102.4亿美元，同比增长20.7%，占出口总额的

67.5%；零部件出口额为49.3亿美元，同比增长2.9%，占出口总额的32.5%。当前，国家大规模推动农机“两新”政策，减轻了农民的购机压力，对于处于低迷的农机市场也是一针强心剂。

三、报告期内公司从事的业务情况

1、 公司主要业务

报告期内，公司生产和销售的主要产品有：船用齿轮箱及船舶推进系统、工程机械变速箱、风电增速箱及工业齿轮箱、汽车分动器、农业机械变速箱和驱动桥、摩擦材料及摩擦片、弹性联轴器，上述产品铸件和配件零件。

2、 经营模式

（1）采购模式

由于子公司较多且各子公司采购货品上有一定程度的重叠，公司采用集中采购和子公司自行采购相结合的管理架构。对于钢材、轴承等大宗货品，为增加议价能力，公司大多采用集中采购的方式，其中招标采购是主要模式；对于标准件、自制零部件、铸件、锻件等子公司间共享程度较低的物料组，大多由子公司自行采购，其中定向询价订单式采购是主要模式。

（2）生产模式

公司生产主要集中在本部，基本采用订单式、多品种和小批量的生产方式，即生产部门按照市场部门的订单，分别按照船用齿轮箱、工程机械变速箱、农机产品、风电及工业传动产品等不同类别产品的不同生产周期、加工难度、制造数量、要货时间等，制定细化的生产作业计划，采购配套部门根据公司制造部门的计划进行毛坯、标准件、配套件采购，各事业部根据制造部门的计划进行各项生产准备及加工。

（3）销售模式

公司产品销售模式分为直接销售和间接销售。由于船用齿轮箱客户分散，公司通过销售性子公司，管理遍布全国的 30 多家经销商，采取经销商间接销售的模式。大功率船用齿轮箱一般具有定制性质，均签订合同，而对于常规品种的中小功率船用齿轮箱，公司则部分采取事先备货供用户现场直接提货的形式。工程机械、风电及农机相关产品采取直接销售的模式，由公司直接销售给工程机械、农机和风电设备制造商，公司与上述客户建立了长期合作关系，双方一般签订框架协议，每月根据客户具体要货计划进行生产销售。对于国外市场，采取直接出口或通过代理出口的模式，销售给国外的最终用户或中间商。

公司在全国近 30 个省、市、自治区及香港地区，建立了船用齿轮箱维修中心及特约工作站、工程机械变速箱技术服务站，并且在泰国、马来西亚、孟加拉和越南等国设立了船用齿轮箱维修服务中心及特约工作站。

四、报告期内核心竞争力分析

√适用 □不适用

1、 市场和服务网路优势

公司生产销售的船用齿轮箱市场占有率多年来位居国内第一；是国内工程机械行业变速箱最大的独立供货商。公司生产销售的船用齿轮箱、工程机械变速箱、摩擦材料及摩擦片在各

细分行业中具有明显的竞争优势。公司建有强大的销售及服务网络，除在国内拥有 6 家销售公司、 10个城市设办事处、 50 个一级代理商、 300 多个售后技术服务维修站外，还在亚洲、欧洲、美洲、大洋洲及中东等 50 余个国家和地区设有 70 余家代理商，营销系统已具备起较强的营销服务理念；公司通过与船舶、工程机械、汽车、风电、农机等行业的整机（车）制造企业结成战略伙伴，建立了牢固的合作关系，客户服务做到省内 24 小时、省外 48 小时到位。

2、 产品和技术优势

公司是中国齿轮行业产品应用领域最广和船用齿轮箱销售规模最大、工程机械传动装置覆盖领域最广、深具综合竞争力的大型骨干企业。公司生产销售的产品覆盖了船舶、工程机械、汽车、风力发电、农机、电力、矿山等行业，受单个行业、单一领域产品带来的市场周期性波动风险影响相对较小。公司多年专注于齿轮传动装置和摩擦材料及摩擦片的研究和开发，拥有深厚的技术积淀和多领域的传动装置研发平台。 截至 2024 年 12 月底，公司累计拥有各类有效专利332项，其中发明专利72项； 主持及参与修订的国家标准、行业标准 36 项，团体标准 9 项，公司的技术水平和研发能力处于行业领先地位。

3、 品牌优势

公司产品在齿轮制造行业享有很高的声誉，公司“ 前进” 商标获得客户高度认同。本公司1986 年通过了中国船级社的“ 工厂认可” ，先后又通过了 ABS、 BV、 GL、 KR、 LR等多个国家船级社的产品认证。工程机械产品 WG180/181 系列液力变速器曾经德国 ZF 公司考核试验认可，达到 ZF 公司相关标准。

4、 装备优势

公司现有各类设备 5,200 余台，主要生产设备 1,500 多台（套）， 30%以上为高精尖数控设备,主要生产装备和检测试验能力达到国际先进水平，制造工艺和产品质量处于国内领先地位；同时，公司不断引入先进的管理理念，从企业标准化、质量管理体系、计量体系、生产环境、工艺和工装管理、人力资源管理等方面建立起完整和有效的制度，整体提升了企业的过程控制能力，确保产品质量稳定。

五、报告期内主要经营情况

报告期内，公司实现营业收入 230,084.86 万元，同比上升22.22%；归属于母公司所有者的净利润 24,081.79 万元，同比增加 13.88%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润20,730.70 万元，同比增加 8.02%。

(一) 主营业务分析

1、 利润表及现金流量表相关科目变动分析表

单位：元 币种：人民币

营业收入变动原因说明：主要系风电产品收入同比上升所致。营业成本变动原因说明：主要系收入上升及销售结构变动所致。销售费用变动原因说明：主要系营销业务费用同比有所上升所致。管理费用变动原因说明：主要系控制内部管理成本，日常经营费用同比减少所致。财务费用变动原因说明：主要系利用闲置资金进行现金管理，利息收入同比增加所致。研发费用变动原因说明：研发费用与上年基本持平。经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系消化前期库存，本期采购付款额同比减少所致。投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系本期购买的理财产品同比减少所致。筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系本期收到限制性股票认购款，及本期偿还有息债务净流出同比有所增加所致。其他收益变动原因说明：主要系本期收到的政府补助及增值税加计抵减同比增加所致。公允价值变动损益变动原因说明：主要系期末交易性金融资产同比减少，其公允价值变动收益随之减少所致。信用减值损失变动原因说明：主要系一年以上应收账款同比增加，其坏账准备计提同比增加所致。资产处置收益变动原因说明：主要系本期收到政府地铁站建设涉及土地及建筑物处置收益所致。营业外收入变动原因说明：主要系本期赔偿款同比增加所致。营业外支出变动原因说明：主要系公益捐赠支出同比减少所致。所得税费用变动原因说明：主要系递延所得税的变化及部分子公司利润同比下降所致。本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明

□适用 √不适用

2、 收入和成本分析

√适用 □不适用

报告期内，公司实现营业收入 230,084.86 万元，同比上升22.22%

(1). 主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况

单位：元 币种：人民币

主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况的说明风电及工业传动产品收入与成本较上年同期上升的主要原因是受风电行业发展形势影响，本期销售同比增长。其他产品收入与成本较上年同期上升的主要原因是汽车分动箱产品收入同比增长。

(2). 产销量情况分析表

√适用 □不适用

产销量情况说明

1. 农机产品生产量、销售量同比下降主要是受行业环境及市场周期性调整的影响，销售收入同比减少，销量及产量也随之下降。

2. 风电及工业传动产品销售量同比上升主要是受风电行业发展形势影响，本期销售同比增长；库存量同比下降主要是主机厂上期延迟提货的订单本期实现销售。

(3). 重大采购合同、重大销售合同的履行情况

□适用 √不适用

(4). 成本分析表

单位：元 币种：人民币

成本分析其他情况说明注：上表数据为母公司数据。

(5). 报告期主要子公司股权变动导致合并范围变化

□适用 √不适用

(6). 公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况

□适用 √不适用

(7). 主要销售客户及主要供应商情况

A.公司主要销售客户情况

√适用 □不适用

前五名客户销售额81,982.23万元，占年度销售总额35.62%；其中前五名客户销售额中关联方销售额0万元，占年度销售总额0 。

单位：元 币种：人民币

报告期内向单个客户的销售比例超过总额的50%、前5名客户中存在新增客户的或严重依赖于少数客户的情形

□适用 √不适用

B.公司主要供应商情况

√适用 □不适用

前五名供应商采购额26,742.83万元，占年度采购总额19.00%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额8,133.43万元，占年度采购总额5.78%。

单位：元 币种：人民币

报告期内向单个供应商的采购比例超过总额的50%、前5名供应商中存在新增供应商的或严重依赖于少数供应商的情形

□适用 √不适用

其他说明：

无

3、 费用

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

4、 研发投入

(1).研发投入情况表

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

(2).研发人员情况表

√适用 □不适用

(3).情况说明

√适用 □不适用

公司全年共完成新产品开发108项、关键零部件开发7项，申报受理专利43件，新增授权专利46件（其中发明专利13件），制修订发布团体标准1项、企业标准17项。2024年，公司申报的“全省高端智能装备齿轮传动系统重点实验室”复审获批通过、“高性能重载齿轮传动系统设计制造与智能运维关键技术及应用”项目获浙江省科学技术进步奖一等奖、“离合分体式轻型高速船用齿轮箱”通过省级首台套装备认定等。国家重点研发计划“大功率前端调速高电压海上风电机组关键技术与装备”项目完成申报；浙江省“尖兵领雁+X”科技计划“高集成高功率密度关节组件技术”正式启动；全年公司共获得省级以上科技奖项11项。

公司船用产品推动产品技术路线升级，完善产品系列型谱，对标国际前沿技术，开展产品优化工作。持续加大电推和混动齿轮箱开发力度，完成多款产品的研制并推向市场。完成多个项目主推进系统、全回转系统、喷水推进装置的研发和应用，极大地丰富了产品线。风电产品持续做好产品迭代升级，完成6.X兆瓦以上部分产品应用滑动轴承验证，及7.X兆瓦、10兆瓦新型结构产品设计。工程机械产品完成多款铲挖一体机、伸缩臂叉车、正面吊用途的液力变速器的试制验证和客户配套，完成多款电动装载机、矿卡等用途的电驱变速器的设计开发和应用，同时着力开发国产化替代产品，满足客户节能减排、绿色环保、高可靠性的需求。农机产品完成多款大马力农机、桥箱一体、动力换档变速箱研发试制和应用。精密传动领域公司将深化校企合作，开展前沿技术研究和攻关。

(4).研发人员构成发生重大变化的原因及对公司未来发展的影响

□适用 √不适用

5、 现金流

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

(二) 非主营业务导致利润重大变化的说明

□适用 √不适用

(三) 资产、负债情况分析

√适用 □不适用

1、 资产及负债状况

单位：元 币种：人民币

其他说明：

注1：主要系本期购买理财产品同比减少所致。注2：主要系期末风电产品应收账款余额同比增加所致。注3：主要系风电主机厂上期延迟提货的订单本期实现销售所致。注4：主要系风电产品质保金同比增加所致。注5：主要系本期投资汇智创新中心所致。注6：主要系期末待安装调试设备同比增加所致。注7：主要系本期租赁厂房到期续租所致。注8：主要系风电产品质量保险费增加所致。注9：主要系期末应交增值税及房产税同比增加所致。注10：主要系公司实行股权激励，确认回购义务所致。注11：主要系2022年第一期中期票据1.5亿元转至一年内到期的非流动负债所致。注12：主要系期末背书未终止确认的应收票据同比增加所致。注13：主要系参股公司萧山农商银行其他综合收益同比增加所致。注14：主要系计提的安全生产费所致。

2、 境外资产情况

√适用 □不适用

(1) 资产规模

其中：境外资产6,602,513.83（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为0.13%。

(2) 境外资产占比较高的相关说明

□适用 √不适用

3、 截至报告期末主要资产受限情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

4、 其他说明

√适用 □不适用

使用受限制的货币资金为52,839,215.91元，其中：ETC押金冻结12,000.00元，银行承兑汇票保证金49,958,321.65元，保函保证金2,868,894.26元。

(四) 行业经营性信息分析

√适用 □不适用

具体内容详见本报告第三节“管理层讨论与分析”关于报告期内公司所处行业情况、从事的业务情况的说明。

(五) 投资状况分析

对外股权投资总体分析

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

1、 重大的股权投资

□适用 √不适用

2、 重大的非股权投资

□适用 √不适用

3、 以公允价值计量的金融资产

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

证券投资情况

□适用 √不适用

证券投资情况的说明

□适用 √不适用

私募基金投资情况

□适用 √不适用

衍生品投资情况

□适用 √不适用

4、 报告期内重大资产重组整合的具体进展情况

□适用 √不适用

(六) 重大资产和股权出售

□适用 √不适用

(七) 主要控股参股公司分析

√适用 □不适用

注：上表中前进联轴器的期末总资产、期末净资产、本年度净利润按其账面值列示，未按收购时的公允价值作调整。

1.对公司净利润影响超过10%的子公司及参股公司简要分析：

[注]：萧山农商银行收入数据为营业收入。

2.子公司的经营业绩同比出现大幅波动分析：

安徽传动、前进铸造、前进贸易本期净利润较上年同期分别增加350.28万元、132.10万元、

65.73万元，杭粉所本期净利润较上年同期减少50.35万元，主要系本期营业收入变动所致。

(八) 公司控制的结构化主体情况

□适用 √不适用

六、公司关于公司未来发展的讨论与分析

(一)行业格局和趋势

√适用 □不适用

2025年，世界经济有望继续保持温和增长，但贸易限制措施增加、地缘政治风险加剧、债务高企以及美联储货币政策对全球经济金融的影响交织叠加，经济增长仍面临较大的下行风险。2025年，虽然外部环境变化给我国经济运行带来不少困难和挑战，但我国经济持续回升向好态势不断巩固拓展，宏观政策的发力显效、新动能的支撑作用持续增强、内需潜力的有序释放等，为我国经济稳定提供有利条件，《2025年政府工作报告》将我国经济增长目标定为5%左右。

2025年，我国机械工业面临的内外部环境依然复杂严峻，但国内环境总体继续向好，机械工业内生动力持续增强，增量政策与存量政策组合发力，机械工业供给侧改革深入推进，都成为支撑行业高质量发展的有利因素。《2025年政府工作报告》布置的重点工作任务对公司所处的传统行业提出要求：要推动传统产业改造提升，加快制造业重点产业链高质量发展，强化产业基础再造和重大技术装备攻关。总的来看，机械工业未来发展仍然是机遇与挑战并存，2025年机械工业经济运行有望继续保持稳中有进的发展态势。

从公司主要产品涉及细分行业看：

1、船舶行业

从全球航运市场看，在地缘政治冲突和贸易关税等一系列不确定性因素影响下，2025年海运贸易面临的干扰风险因素依旧严峻，全球宏观经济和贸易发展对航运造船市场的支撑力度不大，同时近年批量订单已落位，在2024年的高基数之下，2025年订单较大概率出现阶段性回调。但从区域视角来看，亚洲强劲的结构性经济增长推动，油轮及散货船贡献新需求，老龄化及环保新规加速船队置换，依旧是贸易与航运增长的最强引擎。当前国际船舶市场仍处于景气周期内，预计2025年整体成交规模与近四年均值相当，全球航运业前景或将保持稳定。

根据2024年国际造船专家预测会前期预测展望，预计世界新造船市场接单将保持4500万-5000万CGT，继续保持在可观位置；完工交付方面，交付订单稳步增长，保持在4200万CGT，有望达到4500万CGT；手持订单方面，手持订单量继续保证3年以上开工。

从国内船舶看，2025年国内新造船市场稳定向好发展的总趋势没有变化。2024年5月，交通运输部等十三部门印发的《交通运输大规模设备更新行动方案》提出：到2028年，船舶运力结构得到有效改善，实施老旧营运船舶报废更新行动，支持内河客船10年、货船15年以及沿海客船15年、货船20年船龄以上老旧船舶加快报废更新；8月份，交通运输部、国家发展改革委印发《交通运输老旧营运船舶报废更新补贴实施细则》明确了老旧营运船舶报废更新具体补贴标准、申报审核流程、资金管理发放及监督管理要求。随着政策红利的持续落地、钢材均价的继续下移、航运市场的持续向好，国内船东对老旧船舶的更新改造意愿和运力扩张信心持续增强，根据上海国际航运研究中心调查结果显示，超80%的航运企业未来有运力扩张计划。总体来看，新造船市场仍面临行业市场变化、地缘政治、贸易保护主义等多种因素影响，存在一定的高位回调压力，但船市中长期需求稳定向好，总体仍将延续新周期复苏以来的高位运行。

（二）工程机械行业

2025年，随着国内宏观调控力度的加大，政策效应叠加发力，支撑行业稳定运行和高质量发展的有利因素会继续集聚增多，工程机械行业的发展环境将稳步向好。《2025年政府工作报告》提出，拟发行超长期特别国债1.3万亿元，比上年增加3000亿元，拟安排地方政府专项债券4.4万

亿元，比上年增加5000亿元，重点用于投资建设、土地收储和收购存量商品房、消化地方政府拖欠企业账款等，并强调“用好超长期特别国债”、“更大力度支持两重建设”等内容；2025年3月，工信部等七部门印发《推动工业领域设备更新实施方案的通知》提出，到2027年，工业领域设备投资规模较2023年增长25%以上，规模以上工业企业数字化研发设计工具普及率、关键工序数控化率分别超过90%、75%。政策的深入贯彻和落地，将推动我国基础设施建设和重大项目的进展，为工程机械行业提供更多的国内市场需求，且新兴海外市场景气度的持续旺盛也为行业外贸稳定提供强有力支撑。

总体来看，未来国内的财政与投资政策的双重驱动为工程机械行业注入了强劲动力，加上经济的稳步增长、产业升级的加速推进、新型城镇化的深入实施以及绿色低碳发展的引领作用，同时伴随着国内工程机械行业朝向高端化、智能化、绿色化转型持续加快，工程机械行业将迎来更多的发展机遇。根据中国工程机械行业协会预计，2025年工程机械行业将继续呈现平稳运行、稳中有进的发展态势，主要经济指标将稳定增长，对外贸易保持基本稳定。

（三）风电行业

2025年是我国“碳中和，碳达峰”目标提出后的第一个五年计划结束之年。2024年5月，国务院发布《2024—2025年节能降碳行动方案》提出到2025年底，全国非化石能源发电量占比达到39%左右；国家能源局在2025年全国能源工作会议上提出，要坚持绿色低碳转型，持续推动能源结构优化调整，大力推进风电光伏开发利用。在当前双碳、绿色能源政策的指引下，大力发展风电等新能源产业已是大势所趋，也为风电行业发展提供了广阔的前景支撑。同时，2024年下半年以来，国家对“内卷式”竞争问题重视程度不断提升。2024年12月，中央经济工作会议进一步强调“综合整治内卷式竞争”；2025年政府工作报告在纵深推进全国统一大市场建设上，首次提出综合整治“内卷式”竞争，行业竞争失序的有效整治有望推动风电招标价格的进一步回暖，加上风机招标的放量，风机企业盈利水平或将持续提升。

2025年，老旧风电场的升级改造和“以大代小”仍具备较大的市场空间，当前有大批风机已进入20年的寿命末期，老旧风机故障数量上升，随着风电机组单机容量逐年增长，预计1.0-2.0MW的在役机组将成为首批“被改造”机组。据北极星风力发电网不完全统计，2024年度全国有近30个风电升级改造项目动态，改造后总装机容量超3.6GW。从海上风电看，由于自然资源部《关于进一步加强海上风电项目用海管理的通知》已明确新建海上风电项目应当离岸30千米或水深大于30米，海上风电深远海装机体量有望显著提升。根据中国可再生能源学会风能专业委员会预测，2025年中国风电新增装机预计将达到10500万千瓦-11500万千瓦，中国风电正在进入年新增装机1亿千瓦的新时代。

（四）农业机械行业

2025年，国内农机市场在政策支持、技术创新、市场需求等多方面因素的推动下，总体或将呈现趋稳缓升态势。2025年，中央一号文件《关于进一步深化农村改革 扎实推进乡村全面振兴的意见》提出，要加快国产先进适用农机装备的研发与应用，推进老旧农机报废更新；2025年2月20日，农业农村部等四部门联合发布了《关于实施好2025年农业机械报废更新补贴政策的通知》，从通知看出，本次补贴范围显著扩大、资金支持力度持续增强，同时补贴政策更倾向智能化、自动化设备，农机购置补贴政策进入新一轮扩围升级周期，这意味着国家将继续加大对农机行业的支持力度，推动农机企业技术水平提升，生产更加高效、智能、环保的农机产品，满足现代农业生产的需要。同时，随着农业现代化进程的加快，农机用户对高性能、智能化农机设备的需求日益迫切，在多重政策利好下，更新农机设备的意愿增强，为农机市场的反弹提供了强劲动力。总体来看，随着国家惠农政策的稳步实施，农业生产规模化、集约化经营趋势带来的市场需求的稳定增长及国际市场潜力的持续释放，将给农机行业带来更广阔的发展空间和市场机遇，农机市场的竞争方式也逐步从价格战向品质战转变。预计2025年，国内农机市场会逐渐向新一轮复苏的态势迈进。

(二)公司发展战略

√适用 □不适用

2025年公司工作的总体思路是：聚焦传动装置主业，以市场价值创新为导向，围绕"市场攻坚、技术破壁、数智赋能、精益运营"等四个方面的工作提升为主要任务，系统推进企业高质量发展。

(三)经营计划

√适用 □不适用

2025 年公司营业收入目标为 23.90 亿元，期间费用控制在 2.40 亿元。为实现经营目标，公司将采取以下措施：

一、加强市场开拓，推动市场价值创造

公司将持续深入做好市场开拓工作，船用产品将在巩固现在市场地位和市场份额的同时，加强新型船用推进器和系统集成、电动化、智能化产品以及轻型高速产品和定制化产品的推广力度，扩大品牌影响力；风电产品将进一步优化和主机厂的商务合作、提升大兆瓦级新产品的研发能力和快速定制能力，扩大业务领域；工程机械产品将结合行业发展趋势，提升智能化、电动化、新能源运用等产品营收规模，继续做好国产化替代产品的推广应用工作；农机产品紧跟国家发展农机相关政策和国际市场需求，重点在大型农机产品领域发力，做好大马力拖拉机变速箱及大型自动化收获机械变速箱的研发和市场推广。公司将在目标产品的应用场景和应用领域方面，不断挖掘市场潜力，创造新的价值。

二、加快研发创新，实现技术转型升级

公司将进一步加大创新投入，全力构建更为高效的创新体系。依托公司国家级技术中心和浙江省齿轮传动和摩擦材料研究重点实验室，并加强与科研院所的合作，着力推进电动化、智能化、绿色化、高端化产品研究，积极跻身新领域，开发新产品，强化机、电、液、控核心技术攻关，推进精密传动前沿技术研究和突破，加快培育新质生产力。同时积极开展新工艺技术研究和推广，提升工艺能力，加强结构化工艺体系建设。稳步推进企业智能制造及数字化转型，提升智能化、自动化生产水平，提高生产制造效率。

三、持续管理精进，有效提升企业运营效率

公司持续抓好精益管理、流程优化等工作，提高组织运营效率，并防范运营风险。继续优化内部管理体系建设，提高内部运营质量；推进人工智能技术在管理过程的运用，结合公司信息化、数字化手段，不断提升企业经营管理水平。加强高精尖人才引进工作，打造企业高效人才队伍。继续扎实推进降本增效工作。

(四)可能面对的风险

√适用 □不适用

一、外部环境风险

公司所处通用设备制造行业与国民经济发展和行业政策密切相关，当前国际环境依然复杂严峻，我国经济仍面临有效需求不足、部分行业产能过剩、社会预期偏弱等困难，外部宏观环境或行业政策的不确定可能会对公司业绩带来较大影响。应对措施：公司将密切关注国内外的形势以及因此而带来的宏观经营环境的变化，加强宏观经济运行情况的跟踪研究，分析政策、行业信息，加强上下游企业间的沟通联系，及时根据政策、市场动态调整产品结构和营销模式适应变化。积极快速地处理与应对外部环境的各种风险与挑战。

二、应收账款发生坏账风险

机械行业仍普遍处于供大于求的市场形态，部分企业可能面临兼并、关停和转行的困境，应收账款存在较大风险。而随着中国消费市场的日渐成熟，主机厂和客户对产品质量要求越来越高，公司产品必须持续改进、提高才能满足，存在潜在质量成本风险；风电行业的合同均为分期付款方式并在执行中留有质量保证金，且一般质保期都在24 个月以上，风电全行业过高的应收款比率的现状，存在发生坏账风险。

应对措施：公司的应收账款的增长均源自于公司正常的生产经营和业务发展，公司建立了相应的内部控制制度，以加强合同管理和销售款项的回收管理。但如果公司不能及时收回应收款项，将会影响公司的经营业绩。

三、人民币汇率变动风险

人民币汇率波动对公司的影响主要体现在出口产品的价格竞争力和进口原材料的采购成本上，汇率的波动会导致两者相应的波动。公司的产品主要向东南亚、欧洲、中东和其他地区出口，出

口销售主要以美元结算，汇率的波动将影响公司以美元标价外销产品的价格水平及汇兑损益，进而影响公司经营业绩。

应对措施：公司将密切关注国际金融市场动态和外汇市场走势，完善风险识别和应对机制，建立风险决策和操作流程，有效控制汇率波动风险。

四、成本控制的风险

公司生产的齿轮箱产品原材料主要为各类钢材、轴承和各类标准件等，当有色金属、钢材、石油、天然气、农产品等大宗商品价格波动时，将影响生产成本和效益，对公司的经营业绩带来不确定性；为稳定职工技术队伍，根据社会平均工资变动情况，可能会增加公司的人工成本；公司地处城区，为满足环保要求的提高可能需增加环保设施和改造的投入，从而增加公司的营运成本。

应对措施：公司将通过全面预算管理，严格控制成本费用，努力实现增收节支；通过精益管理、工艺优化、信息化集成等手段，提高运营效率，发挥规模优势。同时在现有人员规模下，通过业务培训和企业文化落地等方式进一步提升员工综合素养和工作效率。

五、技术更新及产品开发风险

国家的产业政策支持产业向高端化、数字智能化、绿色化方向发展，公司产品在这方面有较大发展空间，公司为拓展产品领域不断自主研发新产品，不断更新换代的市场需求变化决定了产品和技术的开发创新是一个持续性过程。公司研发方向的判断受不确定因素影响较多，公司如不能准确把握技术发展趋势和市场需求变化情况，因之导致技术更新和产品开发推广出现失误，使公司面临技术更新及产品开发的风险。

应对措施：公司拟从研发人力、资金投入和市场调研、开发力度等方面加大力度，同时加强与国内外专业团队的合作，共同研制开发新产品，以强大的技术支持资源优势来保证研发实力。对于已形成产业化的产品进行深度开发，加快其升级换代，保持技术优势。

(五)其他

□适用 √不适用

七、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明

□适用 √不适用

第四节 公司治理

一、公司治理相关情况说明

√适用 □不适用

报告期内，公司严格按照《公司法》《证券法》、中国证监会制定的法规和有关上市公司治理的规范性文件，以及《上海证券交易所股票上市规则》的要求，不断完善公司法人治理结构，规范运作，强化信息披露管理工作，努力维护全体股东利益。

1、提升公司规范运营和治理水平。

报告期内，公司股东大会、董事会、监事会运作符合相关规定，作用发挥正常。公司董事、监事人数及人员构成符合相关法律法规的要求，专业结构合理，人员组成多元；董事、监事的提名、选任程序规范、透明。公司董事会下设审计委员会、战略委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会，专业委员会严格按照《公司章程》及董事会授权履行职责。

根据财政部、国资委、证监会及交易所相关制度要求，经过招标、评标、公示，董事会及专门委员会、股东大会的各项决策程序，公司完成了2024年度审计机构的选聘调整，聘任容诚会计师事务所为公司2024年度审计机构，负责财务和内控审计。

2、加大企业管控力度，为股东及社会创造价值。

围绕公司发展战略和经营目标，公司经营层直面挑战，克难攻坚，对外加强沟通协调、整合资源；对内深化改革和管控，调整组织架构，创新经营方式，以改革促发展，持续提升企业整体运营水平。

3、加强内控体系建设，切实发挥好防范风险作用强化董事会、董事会审计委员会、经营层、职能部门在内控建设方面的职能。

结合公司实际，科学论证、合理确定授权决策事项及其额度，防止违规授权、过度授权。切实发挥好董事会防范风险、统领全面风险管理的功能，始终以风险管理为导向，增强内控体系刚性约束，确保经营目标的实现。

4、完善绩效评价与激励约束机制。

报告期内，公司结合岗位设置情况，建立了有效的绩效评价和考核体系，并在执行过程中不断加以完善，同时，与公司限制性股票激励计划考核体系有效结合，确保公司绩效考核的公平和有效性，充分发挥绩效考核体系的激励作用。

5、提升信息披露质量。

公司始终重视信息披露事务工作，深入贯彻执行信息披露新规定、新要求，切实做好公司信息披露工作。在年度、中期报告中，按照新修订的定期报告格式准则，在确保真实、准确、完整的同时，积极披露行业信息，包括公司业务模式、核心竞争力等数据，为投资者的价值判断提供充分信息。

6、强化投关管理、维护公司形象。

公司始终高度重视投资者关系维护与管理工作，充分尊重和维护利益相关者的合法权利，通过定期报告业绩说明会、电话、邮件和网络互动平台等多种方式与股东、客户等利益相关者的沟通交流，提升现有和潜在投资者对公司投资价值的认可，力求共同推动公司持续、健康发展，兼顾企业的经济效益和社会效益的同步提升。

公司治理与法律、行政法规和中国证监会关于上市公司治理的规定是否存在重大差异；如有重大差异，应当说明原因

□适用 √不适用

二、公司控股股东、实际控制人在保证公司资产、人员、财务、机构、业务等方面独立性的具体措施，以及影响公司独立性而采取的解决方案、工作进度及后续工作计划

□适用 √不适用

控股股东、实际控制人及其控制的其他单位从事与公司相同或者相近业务的情况，以及同业竞争或者同业竞争情况发生较大变化对公司的影响、已采取的解决措施、解决进展以及后续解决计划

□适用 √不适用

三、股东大会情况简介

表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会

□适用 √不适用

股东大会情况说明

□适用 √不适用

四、董事、监事和高级管理人员的情况

(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

√适用 □不适用

单位：股

其它情况说明

□适用 √不适用

(二) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况

1、 在股东单位任职情况

√适用 □不适用

2、 在其他单位任职情况

√适用 □不适用

(三) 董事、监事、高级管理人员报酬情况

√适用 □不适用

(四) 公司董事、监事、高级管理人员变动情况

□适用 √不适用

(五) 近三年受证券监管机构处罚的情况说明

□适用 √不适用

(六) 其他

□适用 √不适用

五、报告期内召开的董事会有关情况

六、董事履行职责情况

(一) 董事参加董事会和股东大会的情况

连续两次未亲自出席董事会会议的说明

□适用 √不适用

(二) 董事对公司有关事项提出异议的情况

□适用 √不适用

(三) 其他

□适用 √不适用

七、董事会下设专门委员会情况

√适用 □不适用

(一) 董事会下设专门委员会成员情况

(二) 报告期内审计委员会召开7次会议

(三) 报告期内薪酬与考核委员会召开2次会议

(四) 存在异议事项的具体情况

□适用 √不适用

八、监事会发现公司存在风险的说明

□适用 √不适用

监事会对报告期内的监督事项无异议。

九、报告期末母公司和主要子公司的员工情况

(一) 员工情况

(二) 薪酬政策

√适用 □不适用

贯彻按劳分配、效率优先、兼顾公平的原则，充分调动员工的积极性和创造性，稳步推进收入分配机制向为企业创造更大价值的员工倾斜，建立企业、部门绩效考核机制，形成员工的薪酬与员工绩效结果相联动的分配机制，探索公平与效率优先相结合的显性收入体系，达到引得进人才、留得住人才、用得好人才的目的。组织开展2024年度设计类工程技术岗位竞聘，根据设计类发展通道中各岗位任职要求及人员能力业绩表现，每两年竞聘一次，将员工放在通道不同层级，实现能上能下收入能增能减；引入大学生项目制考评，设置新大学生见习期项目奖，以充分发挥项目研究的“抓手”、“纽带”作用，提升新大学生见习期管理成效。

(三) 培训计划

√适用 □不适用

2024年，公司职工教育培训工作取得了一定的成绩，全年累计完成职工技能培训、继续教育、岗位培训、安全教育、质量教育、职称培训等各类培训项目56项，通过培训持续提升员工的专业知识、技能水平、质量和安全环保意识、行为规范、工作态度、工匠精神，为完善人力资源开发、提高企业的核心竞争力以及促进企业的持续、稳定、健康发展起到了积极的作用。2024年，公司举办三级管理人员职业化能力提升训练营，全面提升三级管理人员综合管理能力；开展2024销售人员技能提升训练营；与山东大学合办的工程硕士研究生班正式开课，为公司发展提供坚实有力的技术人才保障。技工队伍建设方面，成功承办2024年度“产发菁英汇”钳工技能比武大赛。在国家技能等级考核改革背景下，公司制定了《2024年度职业技能等级认定实施方案》，通过职业技能等级认定、职业技能企业自主评价等方式组织开展职工技能培训工作，共有80人的技能等级得到了提升。

(四) 劳务外包情况

√适用 □不适用

十、利润分配或资本公积金转增预案

(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况

√适用 □不适用

1、现金分红政策制定情况

公司实行连续、稳定的利润分配政策，重视对投资者的合理投资回报并兼顾公司的可持续发展。公司在章程中明确规定了利润分配的分配形式、条件及比例，对现金分红政策，公司规定在满足相关条件时最近3年以现金方式累计分配的利润不少于最近3年实现的年均可分配利润的30%。

2、现金分红的执行情况

报告期内，公司于2024年4月10日召开第六届董事会第九次会议、2024年5月15日召开的2023年年度股东大会分别审议通过了《公司2023年度利润分配议案》，并于2024年5月24日发布了《2023年年度权益分派实施公告》；2024年5月30日，公司向截至股权登记日登记在册的公司全体股东发放了现金红利共计20,003,000.00元，公司2023年度利润分配方案实施完毕。

报告期内，公司未调整利润分配政策及方案，上述利润分配方案符合公司章程及审议程序的规定，公司独立董事发表了同意的独立意见，充分维护了中小投资者的合法权益。

(二) 现金分红政策的专项说明

√适用 □不适用

(三) 报告期内盈利且母公司可供股东分配利润为正，但未提出现金利润分配方案预案的，公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划

□适用 √不适用

(四) 本报告期利润分配及资本公积金转增股本预案

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

(五) 最近三个会计年度现金分红情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

十一、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响

(一) 相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的

√适用 □不适用

(二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况

股权激励情况

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

员工持股计划情况

□适用 √不适用

其他激励措施

□适用 √不适用

(三) 董事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况

□适用 √不适用

√适用 □不适用

单位：股

(四) 报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况

√适用 □不适用

公司高级管理人员的聘任严格按照《公司章程》及公司相关治理制度和有关法律法规的规定进行，董事会薪酬与考核委员会负责高级管理人员薪酬制度制定、管理和考核，高级管理人员根据其在公司担任具体职务，按公司相关薪酬与绩效考核管理制度领取薪酬。报告期内，高级管理人员薪酬及绩效考核管理制度执行情况良好。

十二、报告期内的内部控制制度建设及实施情况

√适用 □不适用

公司在严格依照中国证监会、上海证券交易所及《公司法》《公司章程》等法律法规要求建立了严密的内控管理体系基础上，对内控制度进行持续完善与细化。报告期内，公司结合行业特征、企业经营实际、内部组织机构及相关部门职能调整，持续提高企业决策效率和风险防范能力，为企业经营管理的合法合规及资产安全提供了保障，有效促进公司战略的稳步实施。公司内部控制体系结构合理，内部控制制度框架符合财政部、中国证监会等五部委对于内部控制体系完整性、合理性、有效性的要求，能够适应公司管理和发展的需要。公司不断健全内控体系，内控运行机制有效，达到了内部控制预期目标，保障了公司及全体股东的利益。公司第六届董事会第十六次会议审议通过了公司《2024年内部控制评价报告》，全文详见上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）。

报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明

□适用 √不适用

十三、报告期内对子公司的管理控制情况

√适用 □不适用

公司根据《公司法》《公司章程》、公司内部控制制度等相关法律法规与规章制度的规定，对子公司实施管理控制，一是按照相关法律法规，指导子公司健全法人治理结构，完善现代企业制度，修订完善公司章程等相关制度，明确规定子公司规范运作、财务管理、经营决策管理、重大事项及信息披露、审计监督等各项制度，以及公司对子公司的指导、管理及监督；二是持续监督子公司对关联交易、对外担保、对外投资、计划外经营性资产的购买和处置等重大事项事前向公司报告工作；三是按照公司对子公司的任务目标分解，对各子公司因业施策分类管控、考核及激励，保持管理机构与团队精炼高效运作。

十四、内部控制审计报告的相关情况说明

√适用 □不适用

容诚会计师事务所（特殊普通合伙）对公司 2024 年度的内部控制的有效性进行了独立审计，并出具了标准无保留意见的容诚审字[2025]310Z0370《杭州前进齿轮箱集团股份有限公司 2024年度内部控制审计报告》，认为公司于 2024 年 12 月 31 日按照《企业内部控制基本规范》和相关规定在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。《内部控制审计报告》详见上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的内容。是否披露内部控制审计报告：是内部控制审计报告意见类型：标准的无保留意见

十五、上市公司治理专项行动自查问题整改情况

无

十六、其他

□适用 √不适用

第五节 环境与社会责任

一、 环境信息情况

(一) 属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其主要子公司的环保情况说明

□适用 √不适用

(二) 重点排污单位之外的公司环保情况说明

√适用 □不适用

1、 因环境问题受到行政处罚的情况

□适用 √不适用

2、 参照重点排污单位披露其他环境信息

√适用 □不适用

（1）排污情况

（2）防治污染设施的建设和运行情况

公司建有一座污水处理站和一套污水预处理设施，生产、生活废水经污水处理站处理达标后排入市政污水管网，同时安装COD在线监测装置并与上级环保在线网络并网实时监控，在线数据显示，全年COD平均浓度远远低于公司执行标准《污水综合排放标准》（GB8798—1996）中三级标准500 mg/L。

公司3条涂装线涂装废气均设置净化处理装置，废气经处理达标后排放，其中两条涂装线还安装有VOCs在线监测系统，实时显示数据。按照《危险废物储存污染控制标准》建有危险废物贮存仓库储存相应的危险废物。将各类高噪声设施放在离厂界远的车间，并设置消声装置，有效防治噪声。

（3）建设项目环境影响评价及其他环境保护行政许可情况

公司新建、改建、扩建项目均编制环境影响评价报告，取得批复后实施，均通过建设项目竣工环境保护验收。2024年12月，公司完成由杭州市生态环境局颁发的《排污许可证》换证工作。

（4）突发环境事件应急预案

公司于2011年12月制定《环境信息披露和环境突发事件管理制度》，并在上交所网站（http://www.sse.com.cn）进行披露。2024年12月，公司修订《突发环境事件应急预案》，在杭州市生态环境局萧山分局备案。

（5）环境自行监测方案

公司每年委托有相关资质的第三方监测机构对废水、废气、厂界噪声情况进行监测，2024年4月委托杭州安联检测技术服务有限公司、12月委托杭州安联检测技术服务有限公司对公司废水、废气、噪音等环境因子进行了环境监测，检测结果显示均达到国家及地方标准。

（6）其他应当公开的环境信息

公司于2007年起取得ISO14001：2004环境体系证书，多年来一直严格执行体系标准，均按时通过年度监督审核及换证审核，现建立的环境管理体系符合修订后的ISO14001环境管理体系标准，即GB/T24001-2016/1S014001-2015。

公司作为上市公司，在新形势下在向智能制造和技术创新的转型，融入绿色发展理念，树立节约集约循环利用的资源观，节能管理，高效利用；优化设计和工艺，优先使用绿色原材料，达到源头污染控制及总量减排；公司提高环境保护管理工作标准，严格遵守国家及地方与环保有关的法律法规及其他要求的变化，不断改进，让企业走向可持续发展道路。

3、 未披露其他环境信息的原因

□适用 √不适用

(三) 有利于保护生态、防治污染、履行环境责任的相关信息

√适用 □不适用

公司始终重视生态环境保护、重视在污染防治方面的管理和投入，持续推进污染防治工作。报告期内，公司对零部件齿轮等磨齿车间油雾净化装置维护、更新，既降低了废气排放，也为一线员工提供了一个良好的工作环境；安装废气净化处理器，净化热处理工艺过程中产生的油烟废气，进一步降低废气排放对所在地的空气污染；厂区生产、生活污水统统进行预处理后通过管道排往污水处理厂，对所在水环境保护做出自身贡献；每年两次系统性的环境监测，及时对出现的问题进行分析、整改。

(四) 在报告期内为减少其碳排放所采取的措施及效果

具体说明

□适用 √不适用

二、 社会责任工作情况

(一) 是否单独披露社会责任报告、可持续发展报告或ESG报告

√适用 □不适用

公司《2024 年度社会责任报告》详见公司于 2025 年 4 月 17 日在上交所（www.sse.com.cn）披露的公告，公司未披露可持续发展报告或 ESG 报告。

(二) 社会责任工作具体情况

□适用 √不适用

具体说明

√适用 □不适用

具体内容详见公司于 2025 年 4 月 17 日在上交所网站披露的《2024 年度社会责任报告》。

三、 巩固拓展脱贫攻坚成果、乡村振兴等工作具体情况

□适用 √不适用

具体说明

□适用 √不适用

第六节 重要事项

一、承诺事项履行情况

(一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项

√适用 □不适用

备注：公司于2022年9月27日收到实际控制人杭州市萧山区财政局（杭州市萧山区人民政府国有资产监督管理办公室）下发的《关于杭州前进齿轮箱集团股份有限公司股权无偿划转至杭州萧山产业发展集团有限公司的通知》，决定将公司原控股股东萧山国资直接持有的公司180,056,250 股股份（占公司总股本的45.01%）无偿划转至产发集团；同日，公司收到萧山国资与产发集团签署的《无偿划转协议》。具体内容详见公司于2022年9月28日披露的《关于国有股权无偿划转暨控股股东发生变更的提示性公告》（公告编号：临2022-045），及公司分别于2022年9月29日、2022年10月13日披露的公司《收购报告书摘要》《收购报告书》。2022年12月1 日，公司收到产发集团转发的中国证券登记结算有限责任公司出具的《过户登记确认书》，上述国有股权无偿划转事宜的过户登记手续已于2022年11月30日办理完毕。

(二) 公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目是否达到原盈利预测及其原因作出说明

□已达到 □未达到 √不适用

(三) 业绩承诺的完成情况及其对商誉减值测试的影响

□适用 √不适用

二、报告期内控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况

□适用 √不适用

三、违规担保情况

□适用 √不适用

四、公司董事会对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明

□适用 √不适用

五、公司对会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正原因和影响的分析说明

（一）公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明

√适用 □不适用

执行《企业会计准则解释第17号》2023年10月25日，财政部发布了《企业会计准则解释第17号》（财会[2023]21号，以下简称解释17号），自2024年1月1日起施行。本公司于2024年1月1日起执行解释17号的规定。执行解释17号的相关规定对本公司报告期内财务报表无重大影响。

保证类质保费用重分类财政部于2024年3月发布的《企业会计准则应用指南汇编2024》以及2024年12月6日发布的《企业会计准则解释第18号》，规定保证类质保费用应计入营业成本。本公司自2024年度开始执行该规定，将保证类质保费用计入营业成本。执行该项会计处理规定，对列报前期最早期初财务报表留存收益的累计影响数为0.00，对2023年度合并及母公司比较财务报表相关项目调整如下：

单位：元 币种：人民币

（二）公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明

□适用 √不适用

（三）与前任会计师事务所进行的沟通情况

√适用 □不适用

公司已就变更会计师事务所有关事宜与前任会计师事务所进行了充分沟通，前任会计师事务所对本次变更事宜无异议。前任与后任会计师事务所将按照《中国注册会计师审计准则第1153号——前任注册会计师和后任注册会计师的沟通》 和其他有关要求，积极做好沟通及配合工作。

（四）审批程序及其他说明

□适用 √不适用

六、聘任、解聘会计师事务所情况

单位：万元 币种：人民币

聘任、解聘会计师事务所的情况说明

√适用 □不适用

根据《国有企业、上市公司选聘会计师事务所管理办法》的相关规定，公司在天健会计师事务所执行完公司2023年度审计工作后变更2024年度会计师事务所。公司于2024年4月10日召开第六届董事会第九次会议，于2024年5月15日召开2023年度股东大会，审议通过了《关于聘请公司2024年度审计机构的议案》，同意聘请容诚会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2024年度财务和内部控制审计机构。

审计期间改聘会计师事务所的情况说明

□适用 √不适用

审计费用较上一年度下降20%以上（含20%）的情况说明

□适用 √不适用

七、面临退市风险的情况

(一)导致退市风险警示的原因

□适用 √不适用

(二)公司拟采取的应对措施

□适用 √不适用

(三)面临终止上市的情况和原因

□适用 √不适用

八、破产重整相关事项

□适用 √不适用

九、重大诉讼、仲裁事项

√本年度公司有重大诉讼、仲裁事项 □本年度公司无重大诉讼、仲裁事项

(一) 诉讼、仲裁事项已在临时公告披露且无后续进展的

□适用 √不适用

(二) 临时公告未披露或有后续进展的诉讼、仲裁情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

注：因杭州长江汽车有限公司（以下简称“长江汽车”）拖欠公司货款，公司向杭州市临平区法院（原杭州市余杭区人民法院，以下简称“法院”）提起诉讼；经法院主 持调解，双方达成调解协议，法院出具《民事调解书》。因调解书确定的第一期履行期 限届满，长江汽车未向公司支付任何款项，公司向法院申请依法强制执行，经过协商， 双方达成《执行和解协议》，后因长江汽车未履行《执行和解协议》确定的义务，法院 恢复强制执行。公司于2020年10月收到法院的债权申报通知书，长江汽车进入破产清 算程序；2021年1月14日，法院裁定长江汽车进行破产重整；2023年2月8日，法院 裁定终止长江汽车重整计划的执行并宣告长江汽车破

产；长江汽车分别于2023年10月30 日、2023年11月23日召开第四次、第五次债权人会议，会议表决的《破产财产分配 方案》及《财产管理和变价方案修订案》均未获通过，后续由管理人提请法院裁定认可；2024年6月公司收到管理人债权分配款15.15万元，案件至此结案。

(三) 其他说明

□适用 √不适用

十、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人涉嫌违法违规、受到处罚及整改情况

□适用 √不适用

十一、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明

□适用 √不适用

十二、重大关联交易

(一)与日常经营相关的关联交易

1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用 √不适用

2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

√适用 □不适用

3、 临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

(二)资产或股权收购、出售发生的关联交易

1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用 √不适用

2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用 √不适用

3、 临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

4、 涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况

□适用 √不适用

(三)共同对外投资的重大关联交易

1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用 √不适用

2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用 √不适用

3、 临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

(四)关联债权债务往来

1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用 √不适用

2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用 √不适用

3、 临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

(五)公司与存在关联关系的财务公司、公司控股财务公司与关联方之间的金融业务

□适用 √不适用

(六)其他

□适用 √不适用

十三、重大合同及其履行情况

(一) 托管、承包、租赁事项

1、 托管情况

□适用 √不适用

2、 承包情况

□适用 √不适用

3、 租赁情况

□适用 √不适用

(二) 担保情况

□适用 √不适用

(三) 委托他人进行现金资产管理的情况

1、 委托理财情况

(1) 委托理财总体情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

其他情况

□适用 √不适用

(2) 单项委托理财情况

√适用 □不适用

单位：万元 币种：人民币

其他情况

□适用 √不适用

(3) 委托理财减值准备

□适用 √不适用

2、 委托贷款情况

(1) 委托贷款总体情况

□适用 √不适用

其他情况

□适用 √不适用

(2) 单项委托贷款情况

□适用 √不适用

其他情况

□适用 √不适用

(3) 委托贷款减值准备

□适用 √不适用

3、 其他情况

□适用 √不适用

(四) 其他重大合同

□适用 √不适用

十四、募集资金使用进展说明

□适用 √不适用

十五、其他对投资者作出价值判断和投资决策有重大影响的重大事项的说明

√适用 □不适用

2019年10月10日，公司收到杭州市萧山区人民政府下发的《关于杭州前进齿轮箱集团股份有限公司实施规划搬迁、土地收储通知》，公司名下位于城厢街道萧金路45号、湘湖路45号地块已列入萧山区规划搬迁、土地收储范围；萧山区人民政府拟将公司上述地块生产经营场所搬迁至萧山区义桥镇与戴村镇交界处，三江创智小镇启动区块内；最终地点和面积以相关部门规划审定为准。截至目前，公司搬迁事项尚未确定具体搬迁时间，尚未形成正式具体方案，尚未签署搬迁补偿协议，搬迁工作存在较大的不确定性。在正式方案明确前，尚不能估计此事项对公司损益的影响程度；在相关方案获批复、新生产经营场所建设达到投产标准之前，公司将继续在现址开展生产经营活动，不会对公司生产经营产生重大影响。后续，公司将积极与萧山区人民政府相关部门就搬迁方案进行协商；着手研究产业布局调整及生产经营场所整体搬迁方案，尽量减少搬迁事项对公司正常生产活动造成的影响，并根据搬迁事项的进展情况及时履行相关决策程序及信息披露义务。

第七节 股份变动及股东情况

一、股本变动情况

(一) 股份变动情况表

1、 股份变动情况表

单位：股

2、 股份变动情况说明

√适用 □不适用

报告期内，公司实施了2024年限制性股票激励计划，即通过定向发行本公司人民币A股普通股股票方式向公司董事、高级管理人员、中层管理人员及核心骨干人员授予限制性股票，授予数量共计7,915,000股。

3、 股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）

√适用 □不适用

报告期内，公司股份总数由400,060,000股增至407,975,000股，上述股份总数变动使公司最近一年和最近一期基本每股收益、每股净资产等财务指标被摊薄。

4、 公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容

□适用 √不适用

(二) 限售股份变动情况

√适用 □不适用

单位：股

附注：在满足2024年限制性股票激励计划的解除限售条件后，激励对象方可在2024年6月14日之日起24个月后、36个月后、48个月后分期解除限售。

二、证券发行与上市情况

(一) 截至报告期内证券发行情况

□适用 √不适用

截至报告期内证券发行情况的说明（存续期内利率不同的债券，请分别说明）：

□适用 √不适用

(二) 公司股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况

√适用 □不适用

报告期内，公司实施了2024年限制性股票激励计划，即通过定向发行本公司人民币A股普通股股票方式向公司董事、高级管理人员、中层管理人员及核心骨干人员授予限制性股票，授予数量共计7,915,000股，公司股份总数增加至407,975,000股。

(三) 现存的内部职工股情况

□适用 √不适用

三、股东和实际控制人情况

(一) 股东总数

(二) 截至报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表

单位：股

持股5%以上股东、前十名股东及前十名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况

□适用 √不适用

前十名股东及前十名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

□适用 √不适用

前十名有限售条件股东持股数量及限售条件

□适用 √不适用

(三) 战略投资者或一般法人因配售新股成为前10名股东

□适用 √不适用

四、控股股东及实际控制人情况

(一) 控股股东情况

1、 法人

√适用 □不适用

2、 自然人

□适用 √不适用

3、 公司不存在控股股东情况的特别说明

□适用 √不适用

4、 报告期内控股股东变更情况的说明

□适用 √不适用

5、 公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图

√适用 □不适用

(二) 实际控制人情况

1、 法人

√适用 □不适用

2、 自然人

□适用 √不适用

3、 公司不存在实际控制人情况的特别说明

□适用 √不适用

4、 报告期内公司控制权发生变更的情况说明

□适用 √不适用

5、 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

√适用 □不适用

6、 实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司

□适用 √不适用

(三) 控股股东及实际控制人其他情况介绍

□适用 √不适用

五、公司控股股东或第一大股东及其一致行动人累计质押股份数量占其所持公司股份数量比例达到 80%以上

□适用 √不适用

六、其他持股在百分之十以上的法人股东

□适用 √不适用

七、股份限制减持情况说明

□适用 √不适用

八、股份回购在报告期的具体实施情况

□适用 √不适用

第八节 优先股相关情况

□适用 √不适用

第九节 债券相关情况

一、公司债券（含企业债券）和非金融企业债务融资工具

√适用 □不适用

(一) 公司债券（含企业债券）

□适用 √不适用

(二) 公司债券募集资金情况

□公司债券在报告期内涉及募集资金使用或者整改

√本公司所有公司债券在报告期内均不涉及募集资金使用或者整改

(三) 专项品种债券应当披露的其他事项

□适用 √不适用

(四) 报告期内公司债券相关重要事项

□适用 √不适用

(五) 银行间债券市场非金融企业债务融资工具

√适用 □不适用

1、 非金融企业债务融资工具基本情况

单位：亿元 币种：人民币

公司对债券终止上市交易风险的应对措施

□适用 √不适用

逾期未偿还债券

□适用 √不适用

报告期内债券付息兑付情况

√适用 □不适用

2、 公司或投资者选择权条款、投资者保护条款的触发和执行情况

□适用 √不适用

3、 为债券发行及存续期业务提供服务的中介机构

上述中介机构发生变更的情况

□适用 √不适用

4、 报告期末募集资金使用情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

募集资金用于建设项目的进展情况及运营效益

□适用 √不适用

报告期内变更上述债券募集资金用途的说明

□适用 √不适用

其他说明：

√适用 □不适用

公司严格按照中国银行间市场交易商协会关于中期票据募集资金使用有关规定、公司内部的财务制度，对募集资金进行专项管理，严格按照募集资金的投放计划使用资金，确保募集资金的合理有效使用。根据《2022年度第一期中期票据募集说明书》中关于募集资金用途的约定，募集资金全部用于置换杭齿集团本级的银行贷款。

5、 信用评级结果调整情况

□适用 √不适用

其他说明：

√适用 □不适用

2024年7月10日，根据上海新世纪资信评估投资服务有限公司出具的《2022年度第一期中期票据跟踪评级报告》[新世纪跟踪(2024)100684]：本次评级维持公司AA主体信用等级，评级展望为稳定；认为22前进齿轮MTN001还本付息安全性极强，并维持上述中票AAA信用等级。

6、 担保情况、偿债计划及其他偿债保障措施在报告期内的执行和变化情况及其影响

√适用 □不适用

7、 非金融企业债务融资工具其他情况的说明

□适用 √不适用

(六) 公司报告期内合并报表范围亏损超过上年末净资产10%

□适用 √不适用

(七) 报告期末除债券外的有息债务逾期情况

□适用 √不适用

(八) 报告期内违反法律法规、公司章程、信息披露事务管理制度规定的情况以及债券募集说明书约定或承诺的情况对债券投资者权益的影响

□适用 √不适用

(九) 截至报告期末公司近2年的会计数据和财务指标

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

二、可转换公司债券情况

□适用 √不适用

第十节 财务报告

一、 审计报告

√适用 □不适用

审 计 报 告

容诚审字[2025]310Z0377号

杭州前进齿轮箱集团股份有限公司全体股东：

一、审计意见

我们审计了杭州前进齿轮箱集团股份有限公司（以下简称杭齿前进公司）财务报表，包括2024年12月31日的合并及母公司资产负债表，2024年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司所有者权益变动表以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了杭齿前进公司2024年12月31日的合并及母公司财务状况以及2024年度的合并及母公司经营成果和现金流量。

二、形成审计意见的基础

我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于杭齿前进公司，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、关键审计事项

关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。

（一） 收入确认

1、事项描述

相关信息披露详见财务报表附注三（二十七）及五、46。

杭齿前进公司的营业收入主要来自于船用齿轮箱产品、工程机械变速箱产品和风电及工业传动产品。2024年度，杭齿前进公司财务报表所示营业收入项目金额为2,300,848,636.37元。

由于营业收入是杭齿前进公司关键业绩指标之一，可能存在杭齿前进公司管理层（以下简称管理层）通过不恰当的收入确认以达到特定目标或预期的固有风险。因此，我们将收入确认确定为关键审计事项。

2、审计应对

针对收入确认，我们实施的审计程序主要包括：

（1）了解与收入确认相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

（2）检查销售合同，了解主要合同条款或条件，评价收入确认方法是否适当；

（3）对营业收入及毛利率按产品、客户等实施分析程序，识别是否存在重大或异常波动，并查明波动原因；

（4）对于内销收入，以抽样方式检查与收入确认相关的支持性文件，包括销售合同、销售发票、送货单、提货单等；核对主要客户专用网络平台中的结算数据；对于出口收入，获取电子口岸信息并与账面记录核对，并以抽样方式检查销售合同、出口报关单、货运提单、销售发票等支持性文件；

（5）结合应收账款函证，以抽样方式向主要客户函证本期销售额；

（6）对资产负债表日前后确认的营业收入实施截止测试，评价营业收入是否在恰当期间确认；

（7）检查与营业收入相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。

通过实施以上程序，我们没有发现收入确认存在异常。

（二） 存货可变现净值

1、事项描述

截至2024年12月31日，杭齿前进公司存货账面余额为人民币781,614,464.29元，跌价准备为人民币187,292,309.32元，账面价值为人民币594,322,154.97元，占合并财务报表资产总额的11.95%。

资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照存货成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。管理层在考虑持有存货目的的基础上，根据历史售价、实际售价、合同约定售价、相同或类似产品的市场售价、未来市场趋势等确定估计售价，并按照估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定存货的可变现净值。

由于存货金额重大，且确定存货可变现净值涉及重大管理层判断，我们将存货可变现净值确定为关键审计事项。

2、审计应对

针对存货可变现净值，我们实施的审计程序主要包括：

（1）了解与存货可变现净值相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

（2）复核管理层以前年度对存货可变现净值的预测和实际经营结果，评价管理层过往预测的准确性；

（3）以抽样方式复核管理层对存货估计售价的预测，将估计售价与历史数据、期后情况等进行比较；

（4）评价管理层对存货至完工时将要发生的成本、销售费用和相关税费估计的合理性；

（5）测试管理层对存货可变现净值的计算是否准确；

（6）结合存货监盘，检查期末存货中是否存在库龄较长、型号陈旧等情形，评价管理层是否已合理估计可变现净值；

（7）获取存货跌价准备计算表，复核存货跌价准备计算过程，检查是否按杭齿前进公司相关会计政策执行，检查以前年度计提的存货跌价准备本期的变化情况等，分析存货跌价准备计提是否充分；

（8）检查与存货可变现净值相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。

通过实施以上程序，我们没有发现存货可变现净值存在异常。

四、其他信息

杭齿前进公司管理层对其他信息负责。其他信息包括杭齿前进公司2024年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。

五、管理层和治理层对财务报表的责任

管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，管理层负责评估杭齿前进公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非管理层计划清算杭齿前进公司、终止运营或别无其他现实的选择。

治理层负责监督杭齿前进公司的财务报告过程。

六、注册会计师对财务报表审计的责任

我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险；

（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序；

（3）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

（4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对杭齿前进公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致杭齿前进公司不能持续经营；

（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项；

（6）就杭齿前进公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。

我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。

从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。

（此页无正文，为杭州前进齿轮箱集团股份有限公司容诚审字[2025]310Z0377号报告之签字盖章页。）

二、 财务报表

合并资产负债表2024年12月31日编制单位：杭州前进齿轮箱集团股份有限公司

单位：元 币种：人民币

公司负责人： 杨水余 主管会计工作负责人： 吴飞 会计机构负责人： 张北大

母公司资产负债表2024年12月31日编制单位：杭州前进齿轮箱集团股份有限公司

单位：元 币种：人民币

公司负责人： 杨水余 主管会计工作负责人： 吴飞 会计机构负责人： 张北大

合并利润表2024年1—12月

单位：元 币种：人民币

本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0 元, 上期被合并方实现的净利润为： 0 元。公司负责人： 杨水余 主管会计工作负责人： 吴飞 会计机构负责人： 张北大

母公司利润表2024年1—12月

单位：元 币种：人民币

公司负责人： 杨水余 主管会计工作负责人： 吴飞 会计机构负责人： 张北大

合并现金流量表2024年1—12月

单位：元 币种：人民币

公司负责人： 杨水余 主管会计工作负责人： 吴飞 会计机构负责人： 张北大

母公司现金流量表

2024年1—12月

单位：元 币种：人民币

公司负责人： 杨水余 主管会计工作负责人： 吴飞 会计机构负责人： 张北大

合并所有者权益变动表

2024年1—12月

单位：元 币种：人民币

1．提取盈余公积